این بخش اصطلاحات کلیدی مورد استفاده در قوانین مالی کالیفرنیا در مورد فعالیت‌های کسب‌وکار بانکی را تعریف می‌کند. «واحد کسب‌وکار شعبه» و «واحد کسب‌وکار کامل» تعاریفی هستند که از بخش دیگری ارجاع داده شده‌اند. «کسب‌وکار اصلی بانکی» شامل اقداماتی مانند دریافت سپرده، پرداخت چک و اعطای وام است و همچنین فعالیت‌ها در کسب‌وکارهای امانی مانند مدیریت حساب‌های امانی را نیز توصیف می‌کند. «تسهیلات» به دفاتر در ایالت اشاره دارد که توسط بانک‌های خارج از ایالت اداره می‌شوند و وظایف بانکی غیرسنتی را انجام می‌دهند. «کسب‌وکار غیر اصلی بانکی» شامل فعالیت‌های بانکی خارج از وظایف اصلی استاندارد و آن‌هایی است که توسط قانون یا کمیسر مجاز هستند، به استثنای فعالیت‌های ممنوعه.

این بخش توضیح می‌دهد که هر درخواستی که به کمیسر ارائه می‌شود، باید از قوانین خاصی که توسط کمیسر تعیین شده است، پیروی کند. این شامل فرمت درخواست، نوع اطلاعاتی که باید در آن باشد، و نحوه امضای آن است. اگر کمیسر تصمیم بگیرد، ممکن است درخواست نیاز به تأیید نیز داشته باشد، همانطور که در یک آیین‌نامه یا دستور از سوی کمیسر مشخص شده است.

این قانون از بانک‌های خارجی – یعنی بانک‌هایی از ایالت‌های دیگر – که شعبه یا تسهیلاتی در کالیفرنیا دارند، می‌خواهد که گزارش‌هایی را به یک مقام دولتی به نام کمیسر ارائه دهند. این گزارش‌ها باید هر زمان و به شکلی که کمیسر تعیین می‌کند، طبق هر قانون یا دستوری که آن‌ها وضع می‌کنند، ارائه شوند.

گزارش‌ها باید در قالب مشخصی باشند و اطلاعات خاصی را شامل شوند. آن‌ها باید امضا شوند و در صورت لزوم، طبق مقررات یا دستورات کمیسر تأیید گردند.

این قانون از بانک‌های خارجی، که بانک‌هایی از ایالت‌های دیگر هستند، می‌خواهد که سوابق کسب و کار خود را در محل دفترشان در کالیفرنیا نگهداری کنند، مگر اینکه کمیسر بانکداری مکان دیگری را تأیید کند. این بانک‌ها باید دفاتر، حساب‌ها و سوابق خود را به روشی که توسط کمیسر تعیین شده است، نگهداری کنند.

این قانون هزینه‌هایی را مشخص می‌کند که بانک‌های خارجی باید برای اقدامات مختلف مربوط به فعالیت در کالیفرنیا به کمیسر پرداخت کنند. اگر یک بانک خارجی بدون بیمه بخواهد یک تسهیلات جدید تأسیس کند، باید 250 دلار بپردازد. برای جابجایی یا بستن یک تسهیلات موجود، هزینه 100 دلار است. صدور مجوز جدید 25 دلار هزینه دارد. هر سال، بانک‌های خارجی دارای شعبه در کالیفرنیا، 1000 دلار به ازای هر شعبه پرداخت می‌کنند، با حداقل هزینه کلی 3000 دلار و حداکثر 50000 دلار. بانک‌هایی که تسهیلات دارند اما شعبه‌ای ندارند، سالانه 250 دلار به ازای هر تسهیلات پرداخت می‌کنند.

اگر کمیسر نیاز به بازرسی یک درخواست یا عملیات بانکی داشته باشد، بانک هزینه‌ای را برای پوشش هزینه‌های بازرس، از جمله هرگونه هزینه سفر لازم برای بازرسی‌های انجام شده در خارج از کالیفرنیا، پرداخت خواهد کرد. همین قوانین برای بانک‌های خارجی بدون بیمه و بیمه‌شده که تحت ماده 4 مجوز دارند، اعمال می‌شود، که مربوط به آنهایی است که شعبه‌ای در ایالت ندارند.

این بخش «بانک موضوعه» را به عنوان بانکی مستقر در برخی قلمروهای ایالات متحده تعریف می‌کند و توضیح می‌دهد که اکثر قوانین این فصل در مورد این بانک‌ها زمانی که به عنوان بانک‌های خارجی با یک دفتر یا شعبه فدرال در کالیفرنیا، طبق مجوز فصل 20، فعالیت می‌کنند، اعمال نمی‌شود. با این حال، بیان می‌کند که یک بانک موضوعه نمی‌تواند همزمان در کالیفرنیا هم به عنوان یک بانک خارج از ایالت و هم به عنوان یک بانک ملی خارجی با مجوز فصل 20 یا یک شعبه یا نمایندگی فدرال فعالیت کند.