يمنع هذا القانون أصحاب العمل من طلب أو قبول كفالة نقدية من الموظفين أو المتقدمين للوظائف إلا إذا تم استيفاء شروط محددة. يمكن لصاحب العمل أن يطلب كفالة نقدية إذا كان الموظف يتعامل مع ممتلكات ذات قيمة مساوية للكفالة. بالإضافة إلى ذلك، إذا قام صاحب العمل بتزويد الموظف بسلع لبيعها، يمكن للكفالة أن تغطي قيمة تلك السلع حتى يقوم الموظف بسداد قيمتها لصاحب العمل.

عندما يتم تقديم النقد كضمان أمني، يجب وضعه في حساب توفير في بنك بكاليفورنيا. لا يمكن سحب هذه الأموال إلا إذا وقع عليها كل من صاحب العمل والموظف أو طالب العمل.

بالإضافة إلى الضمان النقدي، يجب أن يكون هناك اتفاق كتابي بين صاحب العمل والموظف أو المتقدم للوظيفة. يجب أن يوضح هذا الاتفاق الشروط والأحكام الخاصة بالضمان.

الأموال المقدمة كضمان في بعض اتفاقيات التوظيف لا تخضع للتحصيل بموجب أحكام مالية، إلا في النزاعات التي تخص مباشرة صاحب العمل والموظف أو خلفائهم.

يجب إعادة أموال الضمان هذه، بما في ذلك أي فوائد، إلى الموظف بمجرد استيفاء شروط الاتفاقية وتسوية أي خصومات ضرورية بين صاحب العمل والموظف.

ينص هذا القانون على أنه إذا قدم موظف أو متقدم لوظيفة ممتلكات كضمان لصاحب العمل، فيجب استخدامها فقط لتسوية الحسابات بينهما أو إعادتها إلى الموظف. يجب الاحتفاظ بهذه الممتلكات منفصلة عن ممتلكات صاحب العمل ولا يجوز استخدامها لأي غرض آخر. حتى لو نص عقد على خلاف ذلك، فإن ذلك لا يغير من الأمر شيئًا. إذا استخدم صاحب العمل أو وكيله هذه الممتلكات بشكل خاطئ لغرض آخر، فيعتبر ذلك سرقة، ويمكن معاقبتهم بموجب قوانين السرقة.

إذا خالف شخص ما أي قاعدة في هذه المادة، بخلاف القسم 405، يمكن اتهامه بجنحة. قد يؤدي ذلك إلى غرامة تتراوح بين 50 دولاراً و 1,000 دولار، أو السجن لمدة تصل إلى ستة أشهر، أو كلتا العقوبتين.