Chapter 4

Section § 18315

Explanation

这项法律规定，加州的工业贷款公司在遵守特定规则的情况下，可以出售和发行投资凭证。专员可以制定或修改有关这些凭证的规则，以保护公司和公众。更改这些凭证的条款被视为一次新的出售。如果公司不同意专员的命令，可以要求举行听证会，但除非专员另有指示，否则该命令仍然有效。专员的所有决定都可以由法院进行审查。

(a)CA 金融 Code § 18315(a) 经授权根据本分部开展业务时，工业贷款公司可以出售和发行其投资凭证，但须遵守本分部的规定。专员可以通过向公司发出的书面命令或通过规则或规章，对投资凭证及其出售或赎回或利息支付施加条款和条件，只要他或她认为对公司或公众的保护是合理、必要或明智的，并且他或她可以不时酌情修改、更改或撤销任何此类命令或规章或其任何条件或规定。
(b)CA 金融 Code § 18315(b) 未偿付投资凭证的形式、条款或规定发生任何变更，或其持有人或发行人的权利、特权或限制发生任何变更，均视为投资凭证的出售和发行。
(c)CA 金融 Code § 18315(c) 根据本条 (a) 款发出的任何命令中指定的公司，可在收到命令后15天内，向专员提交书面听证请求。提交请求不应推迟或暂停专员发出的任何命令的效力，除非专员另有指示。专员应在收到书面请求后15天内，或在与公司双方同意的更晚时间，安排听证该事项，并在此后作出最终决定。该决定可由专员随时修改或撤销。
(d)CA 金融 Code § 18315(d) 专员根据本条作出的每项命令或决定，均可依法进行司法审查。
工业贷款公司 投资凭证 出售和发行 专员命令 条款和条件 赎回 利息支付 保护公众 听证请求 司法审查 未偿付凭证 规则和规章 特权和限制 命令修改 最终决定
(Amended by Stats. 1998, Ch. 827, Sec. 14. Effective January 1, 1999.)

Section § 18316

Explanation
本法律条款允许工业贷款公司销售或协商投资凭证，这些凭证可以以纸质或收据簿形式提供。这些凭证可以设定在预定或随机时间支付款项。公司可以灵活地以多种方式接受付款，并可以选择对分期付款计息。
工业贷款公司 投资凭证 分期付款 收据簿形式 固定或不确定的支付 分期付款利息 可协商凭证 支付方式 金融产品 款项支付 分期投资凭证 凭证销售 灵活的支付选项 投资协商
(Added by Stats. 1976, Ch. 964.)

Section § 18317

Explanation
这项法律规定，一家公司与某一人或关联人士持有的投资凭证总额，不得超过该公司不可用于派发股息的未受损股本和盈余的20%。这样做是为了确保公司不会对某一个人或团体承担过多的财务风险。
投资凭证限额 未受损股本 最高投资金额 盈余限制 财务风险敞口限额 关联人士 股本20%规则 投资上限 不可用于股息的资本 总额限制 财务安全监管 对单一团体的风险敞口 公司财务限制
(Amended by Stats. 1989, Ch. 663, Sec. 10. Operative January 1, 1991, by Sec. 20 of Ch. 663.)

Section § 18318

Explanation

在加利福尼亚州，投资或储蓄凭证可以直接签发给未成年人，这意味着这些凭证完全归未成年人所有。未成年人有权全部或部分兑现这些凭证。当未成年人或其代表兑现这些凭证时，这被视为一笔完整且有效的交易，解除了公司与该笔支付相关的进一步义务。

投资或储蓄凭证可以签发给未成年人或以未成年人名义签发，并且因此应专属于该未成年人并为其利益，可以由该未成年人或其指令全部或部分兑现，并且如此支付的款项对公司而言是就该笔支付的有效免责和解除。
投资凭证 储蓄凭证 未成年人所有权 专属权利 凭证兑现 有效免责 未成年受益人 支付解除 未成年人金融工具 未成年人储蓄 未成年人金融权利 公司免责 未成年人兑现权 支付有效性 未成年人金融交易
(Added by Stats. 1976, Ch. 964.)

Section § 18318.5

Explanation

如果您持有一份投资或储蓄凭证，且该账户上列有多人姓名，那么它将根据《遗嘱认证法典》中从第 5100 条开始的特定规则进行管理。

投资或储蓄凭证，如果其属于《遗嘱认证法典》第 5132 条所定义的多方账户，则受《遗嘱认证法典》第 5 编第 2 部分（自第 5100 条起）的管辖。
投资凭证规则 储蓄凭证 多方账户 《遗嘱认证法典》第 5132 条 联名账户管理 多账户持有人 遗嘱认证法典规则 账户管理 联名金融账户 联名投资管辖 合伙账户 共享投资凭证 账户治理 多重所有权 共有金融资产
(Amended by Stats. 1990, Ch. 79, Sec. 11. Operative July 1, 1991, pursuant to Stats. 1990, Ch. 710, Sec. 46.)

Section § 18319

Explanation
这项法律规定，工业贷款公司未偿付的投资凭证总额，不得超过其已缴足且未受损资本，加上其盈余中指定不可用于现金股息的部分的总和的20倍。专员可以根据Section 18315的规定，通过制定规则或命令，进一步限制这些投资凭证的金额。
工业贷款公司 投资凭证 未受损资本 已缴足资本 盈余 现金股息 专员权限 Section 18315 总额 金融法规 贷款公司规定 投资限额 资本要求 超额投资监管 凭证限制
(Amended by Stats. 1983, Ch. 858, Sec. 29.)

Section § 18320

Explanation

本法律条款规定了加州工业贷款公司在不同运营阶段，其所持投资与可用资本之间的比例规则。在第一年，公司的投资不得超过其资本的六倍。第一年之后，公司可以申请获准将其提高到资本的八倍。两年后，可以申请提高到十二倍；三年后，在符合联邦存款保险公司（FDIC）要求的情况下，可能还会更高。四年后，在满足特定条件（例如保持充足的现金储备以及拥有雄厚的股本和盈余）的情况下，还可以进一步增加。专员有权为了保护公众而施加更严格的限制。申请必须在60天内获得专员批准，否则公司可以要求举行听证会。

尽管有第18319条规定，工业贷款公司在任何情况下均不得：
(a)CA 金融 Code § 18320(a) 在根据本分部作为工业贷款公司运营的最初12个月内的任何时候，其未偿付的投资凭证（不包括已抵押给发行该凭证的公司者）的总额超过其根据第18319条规定不可用于派发股息的实缴且未受损资本及未受损盈余总额的六倍。
(b)CA 金融 Code § 18320(b) 在根据本分部作为工业贷款公司运营12个月后，以及在接下来的12个月运营期间，工业贷款公司可以向专员提交申请，寻求授权增加其投资凭证的总额，该总额（不包括已抵押给发行该投资凭证的公司者）在任何情况下均不得超过其根据第18319条规定不可用于派发股息的实缴且未受损资本及未受损盈余总额的八倍。
(c)CA 金融 Code § 18320(c) 在根据本分部作为工业贷款公司运营24个月后，以及在接下来的24个月运营期间，公司可以向专员提交申请，寻求授权增加其投资凭证的总额，该总额（不包括已抵押给发行该投资凭证的公司者）在任何情况下均不得超过其根据第18319条规定不可用于派发股息的实缴且未受损资本及未受损盈余总额的十二倍。
(d)CA 金融 Code § 18320(d) 如果根据本分部作为工业贷款公司运营36个月后，公司的未偿付投资凭证由联邦存款保险公司承保，公司可以向专员提交申请，寻求授权增加其可能未偿付的投资凭证总额，增幅应在联邦存款保险公司资本充足率要求的授权范围内。获授权在联邦存款保险公司资本充足率要求授权范围内增加其投资凭证总额的工业贷款公司，还应符合(e)和(f)分项的规定。
(e)CA 金融 Code § 18320(e) 在根据本分部作为工业贷款公司运营48个月后，以及在接下来的12个月运营期间，公司可以向专员提交申请，寻求授权增加其投资凭证的总额，该总额（不包括已抵押给发行该投资凭证的公司者）在任何情况下均不得超过其根据第18319条规定不可用于派发股息的实缴且未受损资本及未受损盈余总额的十五倍，仅当同时满足以下两项要求时：
(1)CA 金融 Code § 18320(e)(1) 公司应以现金或现金等价物形式维持流动性储备，金额相当于其未偿付投资凭证总额的1.5%。 “现金等价物”指根据本州法律商业银行可进行的、到期日不超过12个月的投资。
(2)CA 金融 Code § 18320(e)(2) 除专员根据第18343条规定要求的损失准备金外，公司应设立并维持专员通过规则或命令可能要求的此类特殊损失准备金。
(f)CA 金融 Code § 18320(f) 在根据本分部作为工业贷款公司运营60个月后，公司可以向专员提交申请，寻求授权增加其可能未偿付的投资凭证总额，该总额（不包括已抵押给发行该投资凭证的公司者）在任何情况下均不得超过其根据第18319条规定不可用于派发股息的实缴且未受损资本及未受损盈余总额的二十倍，且仅当符合(e)分项的要求，且股本不低于一百二十五万美元($1,250,000)，以及未受损的实缴盈余不低于七十五万美元($750,000)时，方可超过其根据第18319条规定不可用于派发股息的实缴且未受损资本及未受损盈余总额的十五倍。
(g)CA 金融 Code § 18320(g) 只要专员认为为了保护公众合理、必要或可取（包括工业贷款公司不是联邦存款保险公司成员的事实），专员可随时通过命令授权该工业贷款公司，使其未偿付投资凭证的总额低于(a)、(b)、(c)、(d)、(e)或(f)分项所允许的最大总额，或根本不持有任何未偿付投资凭证。
工业贷款公司 投资凭证 实缴资本 未受损资本 未受损盈余 联邦存款保险公司要求 流动性储备 特殊准备金 专员批准 资本充足率 申请流程 公众保护 现金等价物 特殊损失准备金 听证会请求
(Amended by Stats. 1987, Ch. 787, Sec. 3.)

Section § 18321

Explanation

本节阐明了工业贷款公司的两项重要规定。首先，这些公司不能接受活期存款，活期存款是指您可以随时提取的资金，例如支票账户中的钱。其次，如果公司是联邦存款保险公司（FDIC）的成员，在特定条件下，它可以将投资凭证称为“存款凭证”：即该凭证不能在到期前赎回，并且其利率只能在是浮动利率的情况下才能改变。

(a)CA 金融 Code § 18321(a) 本分部中的任何规定均不授权工业贷款公司接收活期存款。
(b)CA 金融 Code § 18321(b) 在遵守第18315条规定的前提下，根据第18521.5条规定成为联邦存款保险公司成员的工业贷款公司，可以针对不授权以下任何一项的投资凭证，使用第18003.6条所定义的“存款凭证”一词：
(1)CA 金融 Code § 18321(b)(1) 在其到期前赎回。
(2)CA 金融 Code § 18321(b)(2) 降低其应付利率，可变利率除外。
工业贷款公司限制 活期存款禁令 联邦存款保险公司成员资格 存款凭证 投资凭证限制 赎回限制 浮动利率允许 到期限制 利率条件 取款限制 投资条款
(Amended by Stats. 1999, Ch. 345, Sec. 3. Effective January 1, 2000.)

Section § 18322

Explanation
工业贷款公司在根据特定规定（第17409条）接受资金之前，需要获得专员的书面许可。专员可以设定或修改与公司财务健康相关的规定，例如流动性和准备金要求，以确保公司的安全和稳健。如果公司不遵守这些规定，或者继续接受资金被认为存在风险，专员的许可可能会被收回。
工业贷款公司 专员同意 流动性要求 准备金要求 财务安全 稳健性 款项接受 Section 17409 法规 限制 专员意见 安全威胁 财务法规 同意撤销 工业贷款合规
(Added by Stats. 1990, Ch. 1306, Sec. 3.)

Section § 18325

Explanation
这项法律规定，工业贷款公司不得向投资者收取费用，如果他们未能按计划定期投资，或者延迟投资那些被称为“定期投资或储蓄凭证”的账户。无论是否进行定期投资，公司都必须为这些账户支付相同的利率。 “定期投资或储蓄凭证”基本上是一种账户，投资者同意定期存入一定金额的资金。但是，这不包括为支付与房地产相关的税款、费用或贷款而设立的代管账户，也不包括与另一项特定法律（如第18322节）相关的某些投资交易。
工业贷款公司 定期投资 储蓄凭证 投资者费用禁止 延迟投资费用 利率 投资账户 定期分期付款 代管账户 房地产费用 贷款义务 第18322节 房地产贷款 投资安排 账户费用禁止
(Added by Stats. 1976, Ch. 964.)