이 법은 캘리포니아의 보험사들이 사람들이 재산, 상품 또는 서비스를 구매하거나 임대하도록 장려하기 위해 보험이나 연금을 공짜로 제공할 수 없다고 명시합니다. 보험은 자체적인 별도 요금이 있어야 합니다. 하지만 이 규칙이 적용되지 않는 몇 가지 예외가 있습니다. 예를 들어, 신문 구독과 관련된 보험, 주식을 구매할 때 신용 조합 회원을 위한 보험, 상품의 성능 보증 보험, 채무와 관련된 특정 권원 또는 생명 보험, 보험법의 다른 부분에 있는 특정 조항, 그리고 판매자가 각 고객당 연간 1달러를 초과하지 않는 비용을 지불하는 서비스와 함께 제공되는 저렴한 보험 등이 있습니다.

보험 회사나 관련 전문가가 이 조항의 규칙을 고의로 위반하면, 보험국장은 그들의 사업 면허를 최대 1년까지 정지시키거나 취소할 수 있습니다. 이 과정은 특정 정부 절차에 따라 진행되며, 보험국장은 모든 권한을 가지고 조치할 수 있습니다.

이 조항은 "보험자"라는 용어가 제730조부터 시작하는 보험법의 특정 부분에 적용되는 모든 개인 또는 단체를 의미한다고 설명합니다.