اوراق قرضه در هیچ شهری صادر نخواهد شد مگر اینکه نهاد قانونگذار، چه در یک انتخابات عمومی و چه در یک انتخابات ویژه، این سوال را به رایدهندگان شهر ارائه کند که آیا شهر یا مرجع ذیصلاح، یا هر دو، مجاز به اتخاذ روش اوراق قرضه درآمدی برای تامین مالی پروژههای پیشبینی شده در این بخش هستند. اگر اکثریت رایدهندگان که به این پیشنهاد رای میدهند، موافق پیشنهاد باشند، مرجع ذیصلاح، یا شهر، یا هر دو، همانطور که در پیشنهاد مشخص شده است، میتوانند هر از گاهی اوراق قرضه را مطابق با این بخش صادر کنند. در هر شهری که رایدهندگان قبلاً صدور اوراق قرضه تعهد عمومی یا اوراق قرضه درآمدی را برای تاسیسات پارکینگ مجاز کردهاند، یک مرجع ذیصلاح یا شهر، طبق بخش (33552)، میتواند اوراق قرضه را بدون ارائه چنین پیشنهادی به رایدهندگان صادر کند.
قانون توقف مربوط بهاوراق قرضه درآمدی
Section § 33100
این بخش «اوراق قرضه» را به عنوان اوراق قرضه درآمدی تعریف میکند که بر اساس قوانین ذکر شده در این بخش از قانون صادر میشوند.
اوراق قرضه درآمدی تعریف اوراق قرضه اوراق قرضه صادر شده
Section § 33101
قبل از اینکه یک شهر در کالیفرنیا بتواند اوراق قرضه صادر کند، سوال استفاده از اوراق قرضه درآمدی برای تامین مالی پروژههای خاص باید در یک انتخابات عمومی یا ویژه به رای ساکنان شهر گذاشته شود. اگر اکثریت رایدهندگان موافق باشند، شهر یا مرجع ذیصلاح میتواند طبق نیاز اوراق قرضه صادر کند. با این حال، اگر شهر قبلاً برای صدور اوراق قرضه به طور خاص برای تاسیسات پارکینگ، تایید رایدهندگان را دریافت کرده باشد، میتواند بدون نیاز به رایگیری مجدد، اوراق قرضه صادر کند.
اوراق قرضه درآمدی انتشار اوراق قرضه انتخابات شهری
Section § 33101.5
این بخش به یک نهاد قانونگذار اجازه میدهد تا به رأیدهندگان پیشنهاد انتشار اوراق قرضه درآمدی را برای تأمین مالی پروژههای مشخص ارائه دهد. اگر اکثریت رأیدهندگان موافقت کنند، شهر یا مرجع میتواند این اوراق قرضه را منتشر کند، با این شرط که از مبلغ تأیید شده برای پروژههای ذکر شده در پیشنهاد تجاوز نکند.
اوراق قرضه درآمدی تأیید رأیدهندگان پروژههای مشخص
Section § 33101.6
این قانون بیان میکند که برخی از قوانین مربوط به انتشار اوراق قرضه در صورتی اعمال نمیشوند که اوراق قرضه برای تامین مالی پروژهای استفاده شوند که شهر آن را اجاره خواهد کرد و شهر اصل و سود اوراق قرضه را از طریق پرداختهای اجارهای تحت قرارداد اجاره پرداخت کند.
انتشار اوراق قرضه پروژه اجارهای شهر تامین مالی پروژه
Section § 33102
این بخش از قانون به یک مرجع اجازه می دهد تا با انتشار اوراق قرضه درآمدی، برای پروژه ها پول قرض کند. این اوراق قرضه تعهدات مالی خاصی هستند که فقط از درآمدها و وجوه مشخص شده در توافقنامه اوراق قرضه بازپرداخت می شوند. آنها هیچ بدهی برای شهر یا ایالت ایجاد نمی کنند.
مرجع صلاحیت دارد برای هر پروژه ای بودجه تامین کند و به نام خود اوراق قرضه درآمدی صادر نماید تا گواهی بر بدهی ایجاد شده توسط این استقراض باشد. اوراق قرضه هر انتشار، تعهدات خاصی را تشکیل می دهد و گواهی بر یک بدهی خاص از مرجع است که هم به عنوان اصل و هم سود، و در مورد هرگونه حق بیمه (پاداش) هنگام بازخرید هر یک از آنها، صرفاً از درآمدها و وجوهی که در آن و در مراحل انتشار آنها مشخص شده است، بر عهده آن خواهد بود و قابل پرداخت است، و تعهدات یا گواهی بر هیچ بدهی از شهر یا ایالت را تشکیل نخواهد داد.
استقراض مرجع، اوراق قرضه درآمدی، تعهدات خاص، تعهدات مالی، تامین مالی پروژه ها، بدهی، انتشار اوراق قرضه، بازپرداخت بدهی، تامین مالی پروژه، عواید اوراق قرضه، تعهدات غیردولتی، استقراض شهرداری، بازخرید اوراق قرضه، تخصیص وجوه، مسئولیت بدهی
Section § 33103
این قانون بیان میکند که اوراق قرضه خاصی تنها تعهدات ویژه مرجع صادرکننده هستند، نه شهر یا ایالت. این اوراق قرضه فقط از درآمدها و وجوه مشخص شده بازپرداخت میشوند، همانطور که در اسناد انتشار آنها جزئیاتش آمده است. آنها این جزئیات را به وضوح بر روی خود نشان خواهند داد و به بخش خاصی که تحت آن صادر شدهاند، ارجاع میدهند.
تعهدات خاص، اوراق قرضه، انتشار، بدهی، مرجع، اصل و سود، بازخرید با حقالزحمه، درآمدها و وجوه، تعهدات شهر، تعهدات ایالت، مراحل انتشار، عنوان کوتاه، Section 32500
Section § 33104
این قانون توضیح میدهد که یک نهاد انعطافپذیری دارد تا اوراق قرضه منتشر کند و نحوه بازپرداخت آنها را مشخص نماید. اوراق قرضه را میتوان به چند روش بازپرداخت کرد: منحصراً از درآمد حاصل از تأسیسات پارکینگی که برای تأمین مالی آنها استفاده شدهاند، از درآمد تأسیسات مشخصشده، از درآمدهای عمومی نهاد، از کمکها یا مساعدتهای منابع محلی یا فدرال، از درآمدهای کنتورهای پارکینگ شهر، یا ترکیبی از این منابع.
یک مرجع میتواند انواع اوراق قرضه را که خود تعیین میکند، صادر کند، از جمله اوراق قرضه که اصل و سود آنها قابل پرداخت است:
(a)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33104(a) منحصراً از درآمد و عواید تأسیسات پارکینگ که با عواید اوراق قرضه تأمین مالی شدهاند، یا با این عواید و کمک مالی از دولتهای ایالتی یا فدرال یا از هر منبع دیگری در جهت کمک به چنین پروژههایی.
(b)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33104(b) منحصراً از درآمد و عواید تأسیسات پارکینگ مشخصشده، چه این تأسیسات به طور کامل یا جزئی با عواید اوراق قرضه تأمین مالی شده باشند یا خیر، و شامل درآمد یا عواید از هرگونه توسعه، بهبود یا افزودن آتی به هر یک از این تأسیسات پارکینگ که پس از آن تأسیس شوند.
(c)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33104(c) از عواید عمومی آن.
(d)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33104(d) از هرگونه کمک مالی یا سایر کمکهای مالی از شهر، دولتهای ایالتی یا فدرال، یا از هر منبع دیگری.
(e)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33104(e) از درآمد کنتورهای پارکینگ شهر که ممکن است توسط هیئت حاکمه شهر تخصیص یابد.
(f)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33104(f) از هر ترکیبی از این منابع.
انتشار اوراق قرضه تأمین مالی تأسیسات پارکینگ بازپرداخت اصل و سود
Section § 33105
طبق این قانون، شهرها میتوانند از درآمد حاصل از پارکومتر (پولی که از پارکومترها جمعآوری میشود) برای تضمین اوراق قرضه استفاده کنند. این بدان معناست که آنها میتوانند این درآمد را به سرمایهگذاران وعده دهند تا پشتوانهای برای اوراق قرضه باشد و پرداخت آنها را تضمین کند. شهر میتواند پول حاصل از پارکومترها یا مالیاتهای ویژه را تا زمانی که لازم باشد برای تأمین مالی یا بهرهبرداری از پروژههایی که توسط قانون تأیید شدهاند و برای پرداخت هم مبلغ اصلی (اصل) و هم سود آن اوراق قرضه، اختصاص دهد.
اوراق قرضه ممکن است با گرو گذاشتن، ایجاد حق وثیقه بر، یا به هر نحو دیگری در دسترس قرار دادن هرگونه درآمد حاصل از پارکومتر، به طور اضافی تضمین شوند. تا زمانی که تمام اوراق قرضه تضمین شده به این نحو پرداخت شوند، هیئت قانونگذار یک شهر میتواند درآمد حاصل از پارکومتر یا مالیاتهای ویژه خود را برای دورههای چند ساله به منظور تأمین مالی یا بهرهبرداری از هر پروژهای که توسط این بخش مجاز شده است و پرداخت اصل و سود تمام یا هر نوع اوراق قرضه صادر شده و معتبر طبق این بخش، تخصیص دهد، گرو بگذارد، حق وثیقه ایجاد کند یا به هر نحو دیگری در دسترس قرار دهد.
درآمد پارکومتر، اوراق قرضه، تضمین اوراق قرضه، گرو گذاشتن درآمد، ایجاد حق وثیقه، مالیاتهای ویژه، تأمین مالی پروژهها، بهرهبرداری از پروژهها، هیئت قانونگذار شهر، پرداخت اصل، پرداخت سود، دارندگان اوراق قرضه، امنیت مالی، پروژههای شهری، اوراق قرضه شهرداری
Section § 33105.5
این بخش روشن میکند که روشهای مالی مختلفی برای پرداخت اوراق قرضه مجاز است. این قانون بیان میکند که هیچ چیز در مقررات، موارد زیر را ممنوع نمیکند: اولاً، استفاده از پولی که از حقالامتیاز یا سود حاصل از فروش اوراق قرضه به دست آمده است، برای پرداخت سود یا اصل اوراق. ثانیاً، استفاده از درآمد حاصل از اوراق قرضه جدیدی که برای بازپرداخت اوراق قرضه قدیمیتر منتشر شدهاند. ثالثاً، استفاده از عواید فروش اوراق قرضه برای پرداخت سود در طول دوره ساخت و ساز، یا تا دو سال پس از آن. رابعاً، اجازه پرداخت توسط طرفهایی که ممکن است اوراق قرضه را تضمین کرده باشند یا آنها را خریده باشند. و نهایتاً، استفاده از هرگونه وجوه قانونی توسط مرجع صادرکننده برای پوشش پرداختهای اوراق قرضه.
هیچ چیز در این بخش و نه در مشخصات، در فرآیند انتشار هرگونه اوراق قرضه، از منابع پرداخت آن، مانع از هیچ یک از موارد زیر نخواهد شد:
(a)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33105.5(a) پرداخت سود یا اصل هر یک از این اوراق قرضه از مبالغ دریافتی به عنوان حقالامتیاز یا سود انباشته از فروش آنها.
(b)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33105.5(b) پرداخت اصل یا سود، یا حقالامتیاز بازخرید هر یک از این اوراق قرضه از عواید حاصل از فروش اوراق قرضه بازپرداخت (تجدید تامین مالی) که برای آن منظور منتشر شدهاند.
(c)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33105.5(c) پرداخت هرگونه سود مربوط به این اوراق قرضه که در طول دوره ساخت یک پروژه که به دلیل آن منتشر شدهاند، و برای حداکثر دو سال پس از آن دوره، انباشته میشود، یا برای هر دوره محدود معقول دیگر، از عواید حاصل از فروش این اوراق قرضه.
(d)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33105.5(d) پرداخت هرگونه اصل، سود، یا حقالامتیاز بازخرید هر یک از این اوراق قرضه توسط خریداران آنها، یا توسط هر نهاد دیگری غیر از مرجع صادرکننده آنها در هر موردی که چنین خریداران یا نهادی ممکن است این پرداخت را تضمین کرده باشند.
(e)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33105.5(e) تخصیص هرگونه وجوهی که مرجع ممکن است به طور قانونی به این منظور تخصیص دهد، به پرداخت هرگونه اصل، سود، یا حقالامتیاز بازخرید هر یک از این اوراق قرضه.
پرداختهای اوراق قرضه پرداخت سود پرداخت اصل
Section § 33106
این بخش از قانون به یک مرجع اجازه میدهد تا در مورد تمام جزئیات مربوط به انتشار، فروش و شرایط اوراق قرضه تصمیمگیری کند. این کار میتواند از طریق یک تصویبنامه، قرارداد یا توافق انجام شود، مگر اینکه محدودیتهای خاصی در جای دیگری از قانون ذکر شده باشد. هدف این است که آزادی عمل برای مدیریت تمام جنبههای اوراق قرضه به نفع دارندگان اوراق قرضه وجود داشته باشد.
انتشار اوراق قرضه فروش اوراق قرضه شرایط و ضوابط اوراق قرضه
Section § 33107
این قانون انعطافپذیری یک مرجع را در مدیریت اوراق قرضه مشخص میکند. آنها میتوانند در مورد جنبههای مختلفی مانند مبلغ اصلی کل، شرایط پرداخت، نرخ بهره و نحوه ساختار اوراق قرضه تصمیم بگیرند، اینکه آیا آنها به هر کسی که آنها را در اختیار دارد پرداخت میشوند یا به افراد خاص، و اینکه آیا آنها ثبت شدهاند یا ثبت نشدهاند. آنها همچنین میتوانند انتخاب کنند که آیا این اوراق قرضه شامل کوپن هستند و نحوه انتشار، فروش، بازخرید یا تامین مالی مجدد آنها را مدیریت کنند.
مدیریت اوراق قرضه مبلغ اصلی نرخ بهره
Section § 33107.5
این قانون به مرجع صادرکننده اجازه میدهد تا از طریق هر مصوبهای که مربوط به مجوز اوراق قرضه است، قراردادی با دارندگان اوراق قرضه ایجاد کند. این قرارداد قابل فسخ یا تغییر نیست، مگر به روشهای خاصی که در خود مصوبه ذکر شده است.
قرارداد اوراق قرضه تصویب مصوبه حقوق دارندگان اوراق قرضه
Section § 33108
این قانون بیان میکند که صرفاً ذکر تاریخ تصویب یک مصوبه، یا تاریخ اجرای یک قرارداد یا توافق، بر روی اوراق قرضه، برای گنجاندن تمام شرایط و ضوابط آن سند در خود اوراق قرضه کافی است. هر کسی که اوراق قرضه یا کوپنهای متصل به آن را میخرد یا نگه میدارد، به طور خودکار تابع قوانین و توافقاتی است که در اسناد اصلی مشخص شدهاند.
مفاد اوراق قرضه، گنجاندن قرارداد، حقوق دارندگان اوراق قرضه، حق رجوع کوپن، ارجاع به توافقنامه، تاریخ تصویب مصوبه، تاریخ اجرا، مفاد سند تعهد، شرایط اوراق قرضه، ارجاع قانونی، گنجاندن توافقنامه، جدا شدن کوپن، اسناد اوراق قرضه، شرایط قرارداد در اوراق قرضه، تعهدات دارنده
Section § 33109
این قانون به سازمان این اختیار را میدهد که برای تضمین امنیت بیشتر اوراق قرضه، قولها یا توافقاتی را انجام دهد.
مرجع ذیصلاح میتواند تعهدات و میثاقهایی را از جانب خود که برای امنیت بهتر هرگونه اوراق قرضه لازم یا مصلحت بداند، پیشبینی کند.
امنیت اوراق قرضه توافقات مرجع ذیصلاح میثاقها
Section § 33110
این بخش به یک مرجع اجازه میدهد تا متعهد شود اصل و سود اوراق قرضه را طبق برنامه زمانی، محلها و روشهایی که در توافقنامههای اوراق قرضه جزئیات آن آمده است، پرداخت کند.
تعهد مرجع پرداخت به موقع اصل اوراق قرضه
Section § 33111
این قانون به مرجع اجازه میدهد تا یک قول (یا پیمان) بدهد که تأسیسات و املاک خاصی را به صورت کارآمد و مقرون به صرفه اداره کند. این تأسیسات درآمدی تولید میکنند که برای بازپرداخت اوراق قرضه خاصی استفاده میشود. این پیمان تضمین میکند که عملیات مقرون به صرفه باقی بماند تا تعهدات مالی مربوط به این اوراق قرضه برآورده شود.
پیمان، عملیات کارآمد، شیوه مقرون به صرفه، مدیریت تأسیسات، مدیریت املاک، پرداخت اوراق قرضه، تولید درآمد، تعهد مالی، مرجع، عملیات مستمر، کارایی عملیاتی، عملیات اقتصادی، پیمان مربوط به اوراق قرضه، مدیریت مالی، درآمدهای تأسیسات
Section § 33112
این قانون به یک نهاد حاکم، که به عنوان «مرجع» شناخته میشود، اجازه میدهد تا به نگهداری از تسهیلات و املاک مرتبط با اوراق قرضه درآمدزای خاصی متعهد شود. این شامل انجام تعمیرات، نوسازیها و جایگزینیهای لازم برای حفظ همه چیز در وضعیت خوب است.
نهاد حاکم نگهداری تسهیلات نگهداری املاک
Section § 33114
این قانون به یک نهاد دولتی اجازه میدهد تا متعهد شود که هزینههای مربوط به کار، مصالح، تدارکات یا سایر مخارجی را که در غیر این صورت ممکن است به حق وثیقه (یک ادعای قانونی بر دارایی) بر درآمدها یا اموال تبدیل شود، پرداخت کند. این نهاد از وجوه موجود برای اطمینان از پرداخت این مطالبات استفاده میکند و به این ترتیب امنیت پشتوانه اوراق قرضهای را که برای یک پروژه صادر کرده است، حفظ میکند.
مرجع میتواند ترتیبی برای ایجاد یک تعهدنامه فراهم کند که مرجع را ملزم میسازد تا از وجوه موجود برای آن منظور، کلیه مطالبات قانونی مربوط به کار، مصالح و تدارکات، یا سایر هزینههایی را که در صورت عدم پرداخت ممکن است به حق وثیقه یا بار مالی بر تمام یا هر بخشی از درآمد، هرگونه تأسیسات یا اموال، درآمدهایی که پرداخت هرگونه اوراق قرضه از آنها تعهد شده است، یا اموال فیزیکی پروژه که ممکن است امنیت اوراق قرضه را به خطر اندازد، تبدیل شود، پرداخت و تسویه نماید.
تعهدنامه مرجع پرداخت مطالبات قانونی حق وثیقه یا بار مالی
Section § 33115
این قانون به یک نهاد حاکم، که به عنوان «مرجع ذیصلاح» شناخته میشود، اجازه میدهد تا توافقاتی منعقد کند که محدودیتها یا قیودی را بر توانایی آنها برای رهن گذاشتن، فروختن، یا به نحو دیگری مدیریت کردن تأسیسات یا املاک تعیین میکند. این توافقات به ویژه زمانی اهمیت دارند که درآمدهای حاصل از این املاک به پرداخت اوراق قرضه مرتبط باشد. هدف این است که از هرگونه اقدامی که میتواند بر عملیات تأسیسات یا حقوق دارندگان اوراق قرضه تأثیر منفی بگذارد، جلوگیری شود.
حقوق دارندگان اوراق قرضه محدودیتهای مدیریت تأسیسات وثیقهگذاری املاک
Section § 33116
این قانون به یک نهاد حاکم اجازه میدهد تا قوانینی وضع کند که آن را ملزم به تعیین، اجرا و وصول هزینهها، عوارض، اجارهبها یا سایر پرداختها برای استفاده از اموال یا خدماتی کند که به بازپرداخت اوراق قرضه مرتبط هستند. هدف این است که اطمینان حاصل شود پول کافی برای پرداخت اصل و سود اوراق قرضه، و همچنین هزینههای عملیاتی و نگهداری تأسیسات وجود دارد. علاوه بر این، این نهاد میتواند از هر مستأجر یا بهرهبردار این تأسیسات بخواهد که این مبالغ را تعیین و وصول کند تا تضمین شود که آنها میتوانند آنچه را که به نهاد بدهکارند، پرداخت کنند.
بازپرداخت اوراق قرضه، وصول درآمد، مدیریت امکانات، اجارهنامهها، وصول عوارض، هزینههای اجاره، صندوق استهلاکی، صندوق ذخیره، درآمدهای پارکینگمتر، هزینههای نگهداری، هزینههای بهرهبرداری، هزینههای استهلاک، تعهدات مالی، تعهدات مستأجر، مسئولیتهای بهرهبردار
Section § 33117
این بخش به مرجع ذیصلاح اجازه میدهد تا صندوقها یا حسابهای ویژهای را ایجاد کند تا اطمینان حاصل شود که میتواند اوراق قرضه را، شامل اصل، سود و هرگونه حقالامتیاز، در زمان سررسید پرداخت کند. این وجوه، که میتوانند توسط خزانه شهرداری یا در بانکها نگهداری شوند، برای اطمینان از اینکه پول حاصل از اوراق قرضه برای هدف مورد نظر استفاده میشود، در نظر گرفته شدهاند. صندوقهای ایجاد شده، صندوقهای امانی محسوب میشوند و باید فقط برای هدف خاص خود به کار روند.
وجوه ذخیره وجوه استهلاکی وجوه ویژه
Section § 33118
این قانون به یک مرجع اجازه میدهد تا یک توافقنامه، که تعهدنامه نامیده میشود، تنظیم کند تا پول حاصل از اوراق قرضه را برای اهداف مشخصی مانند ساخت یک تأسیسات خاص یا دستیابی به یک هدف تعریفشده دیگر استفاده کند.
عواید اوراق قرضه تعهدنامه تملک
Section § 33119
این قانون به یک مرجع اجازه میدهد تا قانونی وضع کند که اخذ بدهیهای جدید را محدود میکند، به خصوص اگر قرار باشد این بدهیها از همان منابع مالی یا وجوهی پرداخت شوند که در حال حاضر برای تسویه اوراق قرضه موجود استفاده میشوند. این کار به آنها کمک میکند تا از تخصیص بیش از حد این وجوه جلوگیری کرده و از آنها محافظت کنند.
پیمان، تعهدنامه، اخذ بدهی، ایجاد بدهی، تعیین حق بیمه، محدودیت وجوه درآمدی، محدودیت منابع درآمدی، پرداخت اوراق قرضه، حمایت مالی، حفاظت مالی، محدودیت بدهی، تخصیص وجوه، تخصیص منابع مالی، اختصاص درآمد، اوراق قرضه موجود، مقررات مرجع، تنظیمگری مرجع، مدیریت مالی، مسئولیت مالی، مسئولیت بودجهای، حفاظت از وجوه، صیانت از منابع مالی، پیمان مرتبط با اوراق قرضه، تعهدنامه مربوط به اوراق قرضه
Section § 33120
این قانون به یک مرجع اجازه میدهد تا توافق کند که برای تأسیسات یا اموالی که برای پرداخت اوراق قرضه درآمد تولید میکنند، بیمه داشته باشد. این توافق میتواند نوع و مبلغ بیمه مورد نیاز را مشخص کند و نحوه استفاده از عواید بیمه را تشریح نماید، به ویژه اگر این عواید بعداً جمعآوری شوند.
مرجع میتواند ترتیبی برای انعقاد یک تعهد فراهم کند که آن را ملزم به اخذ بیمه برای هرگونه تأسیسات یا اموالی نماید که درآمدهای حاصل از آنها برای پرداخت هرگونه اوراق قرضه، در ارتباط با آن تعهد، اختصاص یافته است، یا برای هرگونه عملیات مرتبط با آن، با تعیین یا محدود کردن نوع، مبلغ و ماهیت چنین بیمهای، و همچنین تعیین نحوه استفاده و واگذاری عواید حاصل از هرگونه بیمه مذکور که پس از آن جمعآوری میشود.
الزامات بیمه، بیمه تأسیسات، بیمه اموال، پرداخت اوراق قرضه، تعهد بیمهای، عواید بیمه، نوع بیمه، مبلغ بیمه، اموال درآمدزا، بیمه مرتبط با اوراق قرضه، پوشش بیمهای، نحوه مصرف عواید بیمه، بیمه درآمد، عملیات مالی، مشخصات بیمهنامه
Section § 33121
این بخش به مرجع ذیصلاح اجازه میدهد تا قوانینی را تعیین کند که بر اساس آن اوراق قرضه میتوانند قبل از موعد مقرر پرداخت شوند، در صورتی که یک نکول خاص رخ دهد. همچنین این بخش نحوه چشمپوشی از این شرایط را نیز پوشش میدهد.
اوراق قرضه بازپرداخت زودهنگام رویدادهای نکول
Section § 33122
این قانون به مرجع اجازه میدهد تا مشخص کند در صورتی که هر یک از قولها یا تعهدات ذکر شده در مصوبات، قراردادها یا توافقنامههایش را نقض کند، چه پیامدهایی خواهد داشت.
مرجع میتواند حقوق، محدودیتها، اختیارات و وظایفی را که در صورت نقض هر یک از تعهدات، شروط یا الزامات مندرج در هر مصوبه، قرارداد یا توافقنامه توسط مرجع ایجاد میشود، پیشبینی کند.
نقض قرارداد تعهدات شروط
Section § 33123
این قانون به مرجع اجازه میدهد تا رویهای را برای تغییر یا صرفنظر کردن از بخشهای خاصی از یک مصوبه، قرارداد یا توافقنامه مربوط به اوراق قرضه تعیین کند، به شرطی که دارندگان اوراق قرضه موافقت کنند. آنها میتوانند جلساتی برای دارندگان اوراق قرضه برگزار کنند تا در مورد این تغییرات تصمیمگیری کنند، و قانون توضیح خواهد داد که این تغییرات چگونه بر همه دارندگان اوراق قرضه و کوپنهای بهره مربوط به اوراق قرضه تأثیر میگذارد.
جلسات دارندگان اوراق قرضه فرآیند اصلاح تغییر قرارداد
Section § 33124
این بخش از قانون درباره قوانین مربوط به تغییرات در توافقنامههای اوراق قرضه صحبت میکند. این بخش بیان میکند که اوراق قرضه خاصی، که ممکن است توسط مرجع، شهر، یا سایر طرفهای ذینفع نگهداری شوند، ممکن است در رویههای خاصی به عنوان اوراق قرضه در گردش محسوب نشوند. این بدان معناست که دارندگان آنها اجازه رأی دادن یا موافقت با تغییرات را ندارند، اما همچنان تحت تأثیر آن تغییرات قرار میگیرند.
توافقنامههای اوراق قرضه، اوراق قرضه در گردش، حقوق رأیدهی، رویه اصلاح، دارندگان اوراق قرضه، اوراق قرضه مرجع، اوراق قرضه شهری، اصلاحات اوراق قرضه، چشمپوشی از اوراق قرضه، طرفهای ذینفع، رویههای اوراق قرضه، حقوق دارندگان اوراق قرضه، محدودیتهای رأیدهی اوراق قرضه، توافقنامههای مالی، تصمیمات مرجع
Section § 33125
این قانون بیان میکند که مرجع میتواند هر اقدامی را که برای تضمین اوراق قرضه و جذابیت آنها برای خریداران بالقوه لازم بداند، انجام دهد.
اوراق قرضه تضمین اوراق قرضه اوراق قرضه بازارپسند
Section § 33126
این قانون به مرجع اجازه میدهد تا یک بانک یا شرکت امانی را به عنوان امین برای افرادی که اوراق قرضه صادر شده طبق این بخش را دارند، منصوب کند. این امین میتواند حقوق و چارههای قانونی موجود برای دارندگان اوراق قرضه را از طرف آنها مدیریت و اجرا کند.
دارندگان اوراق قرضه، امین، تعیین بانک، شرکت امانی، حقوق اوراق قرضه، چارههای قانونی اوراق قرضه، تعیین مرجع، انتشار اوراق قرضه، مدیریت اوراق قرضه، مسئولیتهای امین، نقش امین اوراق قرضه، امین مالی، نمایندگی دارندگان اوراق قرضه، اجرای توسط امین، حمایت از دارندگان اوراق قرضه
Section § 33127
این قانون به مرجع ذیصلاح اجازه میدهد تا قوانین و شرایطی را برای نحوه مدیریت وجوه توسط متولیان (امینها) تعیین کند؛ وجوهی که آنها بر اساس هر مصوبه، قرارداد یا توافقنامهای دریافت، نگهداری یا توزیع میکنند.
شرایط امین، مدیریت وجوه، مسئولیتهای امین، مقررات پرداخت، وجوه امین، وجوه مصوبه، وجوه قرارداد و توافقنامه، کنترل مرجع ذیصلاح، پرداخت وجوه، دریافت وجوه، نگهداری وجوه، مصوبه مرجع ذیصلاح، شرایط قرارداد، مفاد توافقنامه، رسیدگی به وجوه توسط امین
Section § 33128
این بخش قانونی به یک نهاد حاکم، که به عنوان مرجع شناخته میشود، اجازه میدهد تا مسئولیتها و اختیارات یک امین را در رابطه با مدیریت اوراق قرضه تعریف کند. این شامل رسیدگی به پرداخت اصل و بهره اوراق قرضه، بازخرید اوراق قرضه، ثبت و لغو ثبت اوراق قرضه، و نظارت بر هرگونه صندوق مرتبط که به عنوان تضمین اوراق قرضه کنار گذاشته شده است، میشود.
مسئولیتهای امین، مدیریت اوراق قرضه، پرداخت اصل، پرداخت بهره، بازخرید اوراق قرضه، ثبت اوراق قرضه، مدیریت صندوق استهلاکی، صندوقهای تضمین، اختیارات امین اوراق قرضه، خروج از ثبت، وظایف امین، حاکمیت مرجع، تضمین اوراق قرضه
Section § 33129
این بخش به مرجع صادرکننده اجازه میدهد تا اوراق قرضه را در سریها یا بخشهای جداگانه ایجاد کند که هر یک دارای تاریخ سررسید، نرخ بهره و شرایط منحصر به فرد خود هستند. مرجع میتواند بعداً به مجوز دادن و انتشار اوراق قرضه اضافی ادامه دهد، اما باید از هرگونه محدودیت یا وعدههایی که قبلاً در مورد انتشار اوراق قرضه جدید داده است، پیروی کند.
مرجع میتواند انتشار اوراق قرضه را به صورت سری، و تقسیم هر انتشار را به دو یا چند بخش پیشبینی کند، و میتواند سررسیدها یا تاریخهای متفاوتی برای این اوراق قرضه، نرخهای بهره متفاوت، یا شرایط و ضوابط متفاوتی برای اوراق قرضه سریها یا بخشهای مختلف تعیین کند. پس از مجوز دادن یا انتشار اوراق قرضه، مرجع میتواند هر از گاهی پس از آن، اوراق قرضه دیگری را مجوز داده و منتشر کند، مشروط به هرگونه تعهداتی که ممکن است برای محدود کردن انتشار آتی اوراق قرضه داده باشد.
سری اوراق قرضه انتشار اوراق قرضه تاریخهای سررسید
Section § 33130
این بخش توضیح میدهد که اوراق قرضه مختلف در یک مجموعه (سری) تأیید شده لازم نیست همگی یک شکل یا ویژگیهای یکسان داشته باشند. آنها میتوانند از نظر نوع، سطح تضمین یا نرخ بهره متفاوت باشند. با این حال، شرایط خاص هر ورقه قرضه باید توسط مرجع حاکم تعیین شود.
اوراق قرضه انتشار مجاز شرایط اوراق قرضه
Section § 33133
این قانون بیان میکند که اوراق قرضه میتوانند به گونهای تنظیم شوند که قبل از موعد سررسیدشان پرداخت شوند، بر اساس شرایط و ضوابطی که توسط مرجع مسئول تعیین میشود. اگر هزینهی اضافی برای فراخوانی زودهنگام اوراق قرضه وجود داشته باشد که به آن «صرف» (premium) میگویند، این نیز باید هنگام انتشار اوراق قرضه تعیین شود. با این حال، این اوراق قرضه نمیتوانند زودتر بازخرید شوند مگر اینکه به طور خاص روی خود اوراق قرضه ذکر شده باشد.
اوراق قرضه قابل فراخوانی بازخرید زودهنگام صرف اوراق قرضه
Section § 33134
این قانون بیان میکند که نهاد مسئول میتواند تعیین کند که پرداختهای اوراق قرضه (هم اصل و هم بهره) در کجا، در داخل یا خارج از کالیفرنیا، انجام شود و همچنین میتواند مشخص کند که کدام ارز یا سکه ایالات متحده برای این پرداختها استفاده خواهد شد.
پرداختهای اوراق قرضه محل پرداخت پرداخت بهره
Section § 33135
این بخش توضیح میدهد که امضاها بر روی اوراق قرضه و کوپنهای بهره چگونه میتوانند قالببندی شوند. این اجازه را میدهد که امضاها به صورت چاپی، لیتوگرافی شده، یا فاکسیمیله حکاکی شده باشند. با این حال، بر روی خود اوراق قرضه (نه کوپنهای بهره)، امضای منشی یا یک مقام تعیین شده دیگر باید به صورت دستی انجام شود.
امضاها بر روی اوراق قرضه، امضاهای فاکسیمیله، امضای متقابل دستی، اوراق قرضه و کوپنهای بهره، فاکسیمیله حکاکی شده، امضاهای چاپی، امضاهای لیتوگرافی شده، امضای متقابل منشی، مجوز مقام، الزامات امضای اوراق قرضه
Section § 33136
این قانون میگوید که اگر امضای شخصی روی یک اوراق قرضه یا کوپن باشد و او قبل از تحویل آن اسناد، شغل خود را ترک کند، امضای او همچنان معتبر است، گویی که او هنوز در سمت خود بود.
اعتبار امضای اوراق قرضه امضای افسر امضای نماینده
Section § 33137
این قانون توضیح میدهد که اوراق قرضه صادر شده طبق این مقررات میتوانند اوراق قرضه سریالی باشند که در زمانهای مختلف سررسید میشوند، یا اوراق قرضه صندوق استهلاکی که دارای یک صندوق جداگانه برای بازپرداخت بدهی هستند. هر اوراق قرضه نمیتواند تاریخ سررسیدی طولانیتر از 40 سال از زمان صدور خود داشته باشد. همچنین، اگر یک انتشار اوراق قرضه به چندین سری یا بخش تقسیم شود، سررسید هر یک بر اساس تاریخ صدور خود آن محاسبه میشود، حتی اگر سریهای مختلف تاریخهای شروع متفاوتی داشته باشند.
اوراق قرضه اوراق قرضه سریالی اوراق قرضه صندوق استهلاکی
Section § 33138
این قانون به مرجع اجازه میدهد اوراق قرضه را با قیمتی کمتر از ارزش اسمی آنها بفروشد، اما تخفیف نمیتواند بیش از 8 درصد ارزش اسمی اوراق قرضه باشد. اوراق قرضه میتوانند نرخ بهرهای تا 8 درصد داشته باشند که سالی دو بار پرداخت میشود. تمام فروشهای این اوراق قرضه باید از رویههای دولتی خاصی که در قانون دیگری مشخص شده است، پیروی کنند.
فروش اوراق قرضه محدودیت تخفیف سقف نرخ بهره
Section § 33139
این قانون به مرجع مسئول انتشار اوراق قرضه اجازه میدهد تا مبلغ اضافی را در میزان اوراق قرضه برای ایجاد یک صندوق ذخیره در نظر بگیرد. این صندوق به عنوان یک اقدام امنیتی برای محافظت از اوراق قرضه عمل میکند.
انتشار اوراق قرضه صندوق ذخیره تضمین اوراق قرضه
Section § 33140
این بخش از قانون اجازه میدهد که پرداخت سود اوراق قرضه – که برای تامین مالی پروژهای مانند ساخت یا تکمیل چیزی صادر شدهاند – از محل پولی که از فروش آن اوراق قرضه به دست میآید، تامین شود. این امر میتواند در طول مرحله ساخت و تا دو سال پس از اتمام پروژه، یا برای مدت زمان محدود دیگری اتفاق بیفتد.
پرداخت سود اوراق قرضه اوراق قرضه پروژه تامین مالی ساخت و ساز
Section § 33141
این قانون بیان میکند که هنگامی که اوراق قرضه منتشر میشوند، مرجع میتواند تصمیم بگیرد که بازپرداخت هم اصل (مبلغ اصلی وام گرفته شده) و هم سود (هزینه وام گرفتن) از محل درآمدهای پروژهای که با آن اوراق قرضه تامین مالی شده است، یا از سایر منابع درآمدی مشخص شده، تامین شود.
انتشار اوراق قرضه تعهد بر درآمد تامین مالی پروژه
Section § 33142
این قانون به یک مرجع اجازه میدهد تا قبل از آماده شدن اوراق قرضه نهایی، اوراق قرضه موقت یا بینابینی، گواهیها یا رسیدهایی را صادر کند. این اسناد پس از در دسترس قرار گرفتن اوراق قرضه قطعی، با آنها مبادله میشوند.
در انتظار صدور یا تحویل واقعی اوراق قرضه، مرجع مربوطه میتواند اوراق قرضه موقت یا بینابینی، گواهیها یا رسیدهایی با هر مبلغ اسمی، با کوپن یا بدون کوپن، صادر کند که پس از آماده شدن اوراق قرضه قطعی برای تحویل، با آنها مبادله شوند.
اوراق قرضه موقت اوراق قرضه بینابینی صدور اوراق قرضه
Section § 33143
این قانون میگوید که اصل سرمایه، سود و درآمد حاصل از اوراق قرضه صادر شده بر اساس این بخش، به جز مالیات بر هدیه، ارث و دارایی، از مالیاتهای ایالتی معاف هستند.
معافیت مالیاتی اوراق قرضه معافیت مالیاتی ایالتی اصل اوراق قرضه
Section § 33145
این بخش به یک مرجع اجازه میدهد تا اوراق قرضه بازپرداخت را منتشر، بفروشد یا مبادله کند تا اوراق قرضه درآمدی موجود خود را تسویه یا جایگزین کند. فرآیند انتشار این اوراق قرضه بازپرداخت عموماً مشابه سایر انواع اوراق قرضه است. نکته قابل توجه این است که هنگامی که روش تأمین مالی از طریق اوراق قرضه درآمدی توسط رأیدهندگان پذیرفته یا تصویب شود، نیازی به رأیگیری مجدد برای انتشار اوراق قرضه بازپرداخت نیست.
اوراق قرضه بازپرداخت اوراق قرضه درآمدی انتشار اوراق قرضه
Section § 33146
این قانون توضیح میدهد که چگونه میتوان اوراق قرضه بازپرداخت را برای مدیریت اوراق قرضه موجود صادر کرد. اوراق قرضه بازپرداخت باید هزینههای پرداخت اوراق قرضه قدیمی و هرگونه هزینه مرتبط را پوشش دهد. این هزینهها شامل: تفاوت در صورتی که اوراق قرضه بازپرداخت کمتر از ارزش اسمی خود فروخته شوند، سود اوراق قرضه جدید از زمان فروش تا زمان پرداخت اوراق قرضه قدیمی، هرگونه صرف (پاداش) لازم برای بازخرید اوراق قرضه قدیمی، و سود اوراق قرضه قدیمی تا زمان بازخرید آنها میشود.
اوراق قرضه بازپرداخت ممکن است به مبلغ اصلی کافی برای تأمین وجوه جهت پرداخت اوراق قرضه ای که باید بازپرداخت شوند و کلیه هزینه های مربوط به فراخوانی، بازخرید یا پرداخت اوراق قرضه موجود و انتشار اوراق قرضه بازپرداخت صادر شوند. این هزینه ها شامل موارد زیر است:
(a)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33146(a) تفاوت در مبلغ بین ارزش اسمی اوراق قرضه بازپرداخت و هر مبلغی کمتر از ارزش اسمی که اوراق قرضه بازپرداخت به آن فروخته می شوند.
(b)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33146(b) مبلغ سود اوراق قرضه بازپرداخت از تاریخ فروش آنها تا تاریخ پرداخت اوراق قرضه ای که باید بازپرداخت شوند یا تا تاریخی که اوراق قرضه ای که باید بازپرداخت شوند طبق فراخوانی آنها یا طبق هرگونه توافق با دارندگان چنین اوراق قرضه ای پرداخت خواهند شد.
(c)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33146(c) هرگونه صرف (پاداش) مورد نیاز برای پرداخت جهت فراخوانی یا بازخرید اوراق قرضه موجود.
(d)CA خیابانها و بزرگراهها Code § 33146(d) سود انباشته شده بر اوراق قرضه موجود تا تاریخ فراخوانی یا بازخرید آنها.
اوراق قرضه بازپرداخت مبلغ اصلی پرداخت اوراق قرضه
