Chapter 5

Section § 3501

Explanation
این قانون کسب‌وکارهایی را که فعالیت‌های مالی دیجیتال با مقیمان انجام می‌دهند، ملزم می‌کند تا قبل از انجام هرگونه تراکنش، افشاگری‌های واضح و جداگانه‌ای در مورد کارمزدها، پوشش بیمه، و سایر اطلاعات کلیدی ارائه دهند. این قانون حکم می‌کند که این افشاگری‌ها شامل فهرستی دقیق از کارمزدها، وجود بیمه یا محافظت در برابر ضرر، هرگونه شرایط مؤثر بر برگشت تراکنش‌ها، و حقوق و مسئولیت‌های هر دو طرف در مورد خطاها یا انتقال‌های غیرمجاز باشد. علاوه بر این، کسب‌وکارها باید در صورت تغییر هرگونه شرایط مربوط به تراکنش‌هایشان، مانند جدول کارمزدها یا قطعی خدمات، به مقیمان اطلاع دهند. پس از تکمیل یک تراکنش مالی دیجیتال، کسب‌وکارها باید جزئیات تراکنش، از جمله کارمزدها و زمان دقیق تراکنش را تأیید کنند. آنها می‌توانند تأییدیه‌های فردی یا تجمیعی روزانه را به مشتریان ارائه دهند.
تراکنش‌های مالی دیجیتال افشاگری برای مقیمان جدول کارمزدها پوشش بیمه انتقال‌های غیرمجاز غیرقابل برگشت بودن تراکنش حل اختلاف حقوق توقف پرداخت تأییدیه‌های تراکنش قطعی خدمات به‌روزرسانی اطلاعات تماس اطلاع قبلی برای تغییر کارمزدها به رسمیت شناختن پول قانونی گزینه تأییدیه روزانه شماره تماس رایگان
(Added by Stats. 2023, Ch. 792, Sec. 1. (AB 39) Effective January 1, 2024.)

Section § 3503

Explanation
این بخش قوانینی را برای کسب‌وکارهایی که دارایی‌های مالی دیجیتال را به نمایندگی از دیگران مدیریت می‌کنند، مشخص می‌کند. این قوانین از آن‌ها می‌خواهد که به اندازه کافی از هر نوع دارایی دیجیتال برای پوشش تمام تعهداتشان نگهداری کنند. این دارایی‌ها باید متعلق به صاحبان حساب باشند، نه خود کسب‌وکار، و بستانکاران کسب‌وکار نمی‌توانند آن‌ها را مطالبه کنند. کسب‌وکارها می‌توانند با گنجاندن شرایط خاصی در قراردادهای خود که دارایی‌های دیجیتال را به عنوان دارایی‌های مالی و خودشان را به عنوان واسطه‌های اوراق بهادار تعریف می‌کنند، این قوانین را رعایت کنند. در صورت ورشکستگی، این دارایی‌ها به صورت امانی برای مشتریان نگهداری می‌شوند و از ادعاهای بستانکاران محافظت می‌شوند. علاوه بر این، کسب‌وکارها باید اوراق بهاداری به ارزش برابر یا بیشتر از کل بدهی‌های خود به مشتریان را در اختیار داشته باشند.
(a)Copy CA مالی Code § 3503(a)
(1)Copy CA مالی Code § 3503(a)(1) شخص تحت پوشش که کنترل یک دارایی مالی دیجیتال را برای یک یا چند نفر در اختیار دارد، باید همواره مقداری از هر نوع دارایی مالی دیجیتال را در کنترل خود حفظ کند که برای برآوردن مجموع حقوق اشخاص نسبت به آن نوع دارایی مالی دیجیتال کافی باشد.
(2)CA مالی Code § 3503(a)(2) اگر یک شخص تحت پوشش این بند را نقض کند، منافع مالکیتی اشخاص در دارایی مالی دیجیتال، منافع مالکیتی متناسب در نوع دارایی مالی دیجیتالی است که اشخاص مستحق آن هستند، بدون توجه به زمانی که اشخاص مستحق دارایی مالی دیجیتال شدند یا زمانی که شخص تحت پوشش کنترل دارایی مالی دیجیتال را به دست آورد.
(b)CA مالی Code § 3503(b) یک دارایی مالی دیجیتال که برای اهداف انطباق با این بخش نگهداری می‌شود، باید تمام معیارهای زیر را داشته باشد:
(1)CA مالی Code § 3503(b)(1) دارایی مالی دیجیتال باید برای اشخاص مستحق آن دارایی مالی دیجیتال نگهداری شود.
(2)CA مالی Code § 3503(b)(2) دارایی مالی دیجیتال نباید دارایی شخص تحت پوشش باشد.
(3)CA مالی Code § 3503(b)(3) دارایی مالی دیجیتال نباید مشمول ادعاهای بستانکاران شخص تحت پوشش باشد.
(c)CA مالی Code § 3503(c) یک شخص تحت پوشش می‌تواند با گنجاندن و رعایت یک بند در قرارداد خود با یک مقیم که تمام موارد زیر را بیان می‌کند، با این بخش مطابقت کند:
(1)CA مالی Code § 3503(c)(1) اینکه یک دارایی مالی دیجیتال که توسط شخص تحت پوشش به نمایندگی از مقیم کنترل می‌شود، طبق بخش 8 (شروع از ماده 8101) قانون تجارت به عنوان یک دارایی مالی تلقی خواهد شد.
(2)CA مالی Code § 3503(c)(2) اینکه شخص تحت پوشش یک واسطه اوراق بهادار طبق بخش 8 (شروع از ماده 8101) قانون تجارت در خصوص هرگونه دارایی مالی دیجیتال تحت کنترل شخص تحت پوشش به نمایندگی از مقیم است.
(3)CA مالی Code § 3503(c)(3) اینکه حساب یا کیف پول مقیم که توسط یا از طریق شخص تحت پوشش ارائه شده است، یک حساب اوراق بهادار طبق بخش 8 (شروع از ماده 8101) قانون تجارت است.
(d)CA مالی Code § 3503(d) حتی اگر با سایر دارایی‌های شخص تحت پوشش مخلوط شده باشد، دارایی‌های مالی دیجیتال که برای اهداف انطباق با این بخش نگهداری می‌شوند، در صورت ورشکستگی یا تصفیه شخص تحت پوشش، یا در صورت اقدام یک بستانکار علیه شخص تحت پوشش که ذینفع این امانت قانونی نیست، به نفع مشتریان فعالیت تجاری دارایی مالی دیجیتال اشخاص تحت پوشش، به صورت امانی تلقی می‌شوند. دارایی‌های مالی دیجیتال که برای اهداف انطباق با این بخش نگهداری می‌شوند یا اوراق بهادار واجد شرایط که طبق این بند مشمول امانت شده‌اند، نباید مشمول توقیف، اجرای حکم، یا ضبط قضایی به دستور هیچ دادگاهی باشند، به جز برای ذینفع این امانت قانونی.
(e)CA مالی Code § 3503(e) یک شخص تحت پوشش باید همواره اوراق بهادار واجد شرایط، همانطور که در بند (ب) ماده 2082 توضیح داده شده است، را در اختیار داشته باشد که ارزش بازار مجموع آن‌ها، محاسبه شده مطابق با اصول حسابداری پذیرفته شده عمومی ایالات متحده، کمتر از مجموع مبلغ تمام بدهی‌های معوق دلاری ایالات متحده که به مشتریان خود بدهکار است، نباشد.
دارایی‌های مالی دیجیتال کنترل دارایی‌ها حقوق مشتریان حمایت از بستانکاران مالکیت دارایی واسطه اوراق بهادار حمایت امانی حمایت در برابر ورشکستگی مفاد قرارداد تلقی دارایی مالی حقوق صاحبان حساب مسئولیت مالی اوراق بهادار واجد شرایط رعایت ارزش بازار دارایی‌های امانی
(Added by Stats. 2023, Ch. 792, Sec. 1. (AB 39) Effective January 1, 2024.)

Section § 3505

Explanation

این قانون از صرافی‌های دارایی دیجیتال، که به عنوان «صرافی‌های تحت پوشش» شناخته می‌شوند، می‌خواهد که پیش از فهرست کردن یا ارائه دارایی‌های مالی دیجیتال به مقیمان، چندین مسئولیت را انجام دهند. آن‌ها باید طبقه‌بندی احتمالی اوراق بهادار را ارزیابی کنند، تضاد منافع را افشا کنند، ارزیابی ریسک انجام دهند و رویه‌هایی را برای ارزیابی یا توقف فهرست‌بندی تعیین کنند. دارایی‌هایی که تحت مقررات نیویورک پیش از سال 2023 فهرست شده‌اند، از گواهی‌دهی معاف هستند.

اگر یک صرافی تحت پوشش بدون گواهی لازم یا با اظهارات نادرست عمل کند، با جریمه‌هایی تا سقف 20,000 دلار در روز مواجه می‌شود. علاوه بر این، صرافی‌ها باید درخواست‌های مبادله دارایی از مقیمان را به طور کارآمد مدیریت کرده و برای شرایط بهینه بازار تلاش کنند، و سوابق معاملاتی را هر شش ماه یک بار برای تضمین کیفیت بررسی کنند. معرفی شخص ثالث یا عدم اجرای معاملات مطلوب نیاز به توجیه دارد. شکست‌های مکرر رویه‌ای نشان‌دهنده اجرای نادرست است، اما شکست‌های منفرد در صورتی که رویه‌ها به درستی تنظیم و رعایت شده باشند، به طور خودکار منجر به مسئولیت نمی‌شوند.

(a)Copy CA مالی Code § 3505(a)
(1)Copy CA مالی Code § 3505(a)(1) به استثنای موارد پیش‌بینی‌شده در بند (2)، یک صرافی تحت پوشش، پیش از فهرست کردن یا ارائه یک دارایی مالی دیجیتال که صرافی تحت پوشش می‌تواند آن را از طرف یک مقیم مبادله کند، باید در فرمی که توسط اداره ارائه می‌شود، گواهی دهد که اقدامات زیر را انجام داده است:
(A)CA مالی Code § 3505(a)(1)(A) احتمال اینکه دارایی مالی دیجیتال توسط رگولاتورهای فدرال یا کالیفرنیا به عنوان اوراق بهادار تلقی شود را شناسایی کرده است.
(B)CA مالی Code § 3505(a)(1)(B) افشای کامل و منصفانه کتبی از تمام حقایق مادی مربوط به تضاد منافع مرتبط با صرافی تحت پوشش و دارایی مالی دیجیتال را ارائه کرده است.
(C)CA مالی Code § 3505(a)(1)(C) یک ارزیابی جامع ریسک را انجام داده است که برای اطمینان از محافظت کافی مصرف‌کنندگان در برابر ریسک امنیت سایبری، ریسک سوءاستفاده، از جمله سرقت، ریسک‌های مربوط به نقص کد یا پروتکل، یا ریسک‌های مرتبط با بازار، از جمله دستکاری قیمت و کلاهبرداری، طراحی شده است.
(D)CA مالی Code § 3505(a)(1)(D) سیاست‌ها و رویه‌هایی را برای ارزیابی مجدد مناسب بودن ادامه فهرست‌بندی یا ارائه دارایی مالی دیجیتال، از جمله ارزیابی اینکه آیا تغییرات اساسی رخ داده است، ایجاد کرده است.
(E)CA مالی Code § 3505(a)(1)(E) سیاست‌ها و رویه‌هایی را برای توقف فهرست‌بندی یا ارائه دارایی مالی دیجیتال، از جمله اطلاع‌رسانی به مصرف‌کنندگان و طرف‌های مقابل متأثر، ایجاد کرده است.
(2)CA مالی Code § 3505(a)(2) گواهی توسط یک صرافی تحت پوشش برای هیچ دارایی مالی دیجیتالی که در یا قبل از 1 ژانویه 2023 توسط اداره خدمات مالی نیویورک طبق بخش 200 از عنوان 23 قانون و مقررات نیویورک برای فهرست‌بندی تأیید شده است، الزامی نخواهد بود.
(3)CA مالی Code § 3505(a)(3) اداره، پس از احراز اینکه یک صرافی تحت پوشش یک دارایی مالی دیجیتال را بدون گواهی مناسب فهرست کرده یا ارائه داده است یا پس از احراز اینکه اظهارات نادرست اساسی در فرآیند گواهی‌دهی صورت گرفته است، از صرافی تحت پوشش می‌خواهد که ارائه یا فهرست‌بندی دارایی مالی دیجیتال را متوقف کند و ممکن است جریمه مدنی تا بیست هزار دلار (20,000$) به ازای هر روز که تخلف رخ داده است، اعمال کند.
(b)Copy CA مالی Code § 3505(b)
(1)Copy CA مالی Code § 3505(b)(1) یک صرافی تحت پوشش باید تمام تلاش خود را به کار گیرد تا درخواست یک مقیم برای مبادله یک دارایی مالی دیجیتال را که صرافی تحت پوشش دریافت می‌کند، به طور کامل و سریع اجرا کند.
(2)Copy CA مالی Code § 3505(b)(2)
(A)Copy CA مالی Code § 3505(b)(2)(A) یک صرافی تحت پوشش باید با دقت معقول عمل کند تا اطمینان حاصل کند که نتیجه برای مقیم تحت شرایط بازار غالب تا حد امکان مطلوب است. انطباق با این بند با عواملی تعیین می‌شود که شامل، اما نه محدود به، تمام موارد زیر است:
(i)CA مالی Code § 3505(b)(2)(A)(i) ماهیت بازار برای دارایی مالی دیجیتال، از جمله قیمت و نوسانات.
(ii)CA مالی Code § 3505(b)(2)(A)(ii) اندازه و نوع معامله.
(iii)CA مالی Code § 3505(b)(2)(A)(iii) تعداد بازارهای بررسی شده.
(iv)CA مالی Code § 3505(b)(2)(A)(iv) دسترسی به قیمت‌گذاری مناسب.
(B)CA مالی Code § 3505(b)(2)(A)(B) حداقل هر شش ماه یک بار، یک صرافی تحت پوشش باید سوابق تجمیعی معاملات مقیمان را در برابر معیارهای استاندارد بررسی کند تا کیفیت اجرا را تعیین کند، علل هرگونه مغایرت را بررسی کند و به سرعت برای رفع مسائل شناسایی شده در آن بررسی اقدام کند.
(3)CA مالی Code § 3505(b)(3) در یک معامله برای یا با یک مقیم، صرافی تحت پوشش نباید شخص ثالثی را بین صرافی تحت پوشش و بهترین بازار برای دارایی مالی دیجیتال به نحوی که با این زیربخش ناسازگار باشد، وارد کند.
(4)CA مالی Code § 3505(b)(4) اگر یک صرافی تحت پوشش نتواند مستقیماً با یک بازار معامله را اجرا کند و از ابزارهای دیگری برای اطمینان از اجرای سودمند برای مقیم استفاده کند، بار اثبات شرایط قابل قبول برای انجام این کار بر عهده صرافی تحت پوشش است.
(c)CA مالی Code § 3505(c) برای اهداف این بخش:
(1)CA مالی Code § 3505(c)(1) «تضاد منافع» به معنای منفعتی است که ممکن است یک صرافی تحت پوشش یا یک شخص حقیقی که فرد وابسته به یک صرافی تحت پوشش است را به ارائه توصیه‌ای متمایل کند که بی‌طرفانه نیست.
(2)CA مالی Code § 3505(c)(2) «صرافی تحت پوشش» به معنای یک شخص تحت پوشش است که یک دارایی مالی دیجیتال را برای یک مقیم مبادله می‌کند یا خود را قادر به مبادله آن معرفی می‌کند.
(d)CA مالی Code § 3505(d) عدم موفقیت یک سیاست یا رویه خاص که تحت این بخش اتخاذ شده است در دستیابی به اهداف خود در یک مورد خاص، مبنایی برای مسئولیت دارنده مجوز نیست، مشروط بر اینکه سیاست یا رویه به درستی ایجاد، اجرا و نظارت شده باشد. شکست‌های مکرر یک سیاست یا رویه، دلیلی است بر اینکه سیاست یا رویه به درستی ایجاد یا اجرا نشده است.
دارایی مالی دیجیتال صرافی تحت پوشش ارزیابی ریسک افشای تضاد منافع طبقه‌بندی اوراق بهادار اداره خدمات مالی نیویورک جریمه‌های مدنی درخواست مبادله مقیم کیفیت اجرا شرایط مطلوب بازار معیارهای استاندارد مداخله شخص ثالث معافیت از مسئولیت شکست رویه‌ای اجرای معامله
(Added by Stats. 2023, Ch. 792, Sec. 1. (AB 39) Effective January 1, 2024.)

Section § 3507

Explanation
اگر شما یک کسب‌وکار تحت پوشش این قانون هستید و یک وب‌سایت دارید، باید به وضوح یک شماره تلفن رایگان برای تماس مشتریان جهت دریافت کمک نمایش دهید. این خط تلفن باید ۱۰ ساعت در روز، از دوشنبه تا جمعه، به جز تعطیلات فدرال، برای پشتیبانی زنده مشتری در دسترس باشد.
تلفن رایگان، مسائل خدمات مشتری، کمک زنده مشتری، الزامات وب‌سایت اینترنتی، ساعات کاری، دوشنبه تا جمعه، تعطیلات فدرال، تماس با دارنده مجوز، دسترسی مقیم، انطباق کسب‌وکار، الزامات نمایش وب‌سایت، خط پشتیبانی مشتری، در دسترس بودن کمک زنده، ارتباطات خدمات مشتری، ساعات کار خط تلفن
(Added by Stats. 2023, Ch. 792, Sec. 1. (AB 39) Effective January 1, 2024.)

Section § 3509

Explanation
این قانون بیان می‌کند که هرگونه الزاماتی که بر یک «شخص مشمول» یا یک «صرافی مشمول» اعمال می‌شود، از تاریخ ۱ ژوئیه ۲۰۲۶ شروع به اجرا شدن خواهد کرد.
شخص مشمول صرافی مشمول تاریخ لازم‌الاجرا شدن تاریخ اجرا ۱ ژوئیه ۲۰۲۶ انطباق نظارتی مقررات مالی تعهدات آتی الزامات عملیاتی جدول زمانی اجرا
(Amended by Stats. 2024, Ch. 945, Sec. 3. (AB 1934) Effective January 1, 2025.)