این بخش از قانون به نحوه مدیریت درآمدهای مازاد دولتی در کالیفرنیا می‌پردازد. اگر دولت در یک سال بیش از آنچه مجاز به هزینه کردن است، پول جمع‌آوری کند، باید دو کار با این مازاد انجام دهد. اولاً، ۵۰ درصد از درآمد اضافی باید به یک صندوق ویژه تخصیص یابد. ثانیاً، ۵۰ درصد دیگر باید منجر به کاهش مالیات یا عوارض در دو سال بعدی شود. این امر هم برای دولت و هم برای سایر نهادهای دولتی در شرایط مشابه اعمال می‌شود.

این بخش از قانون نحوه تعدیل سقف هزینه یک نهاد دولتی، که به عنوان حد اعتبارات شناخته می‌شود، را در شرایط مختلف توضیح می‌دهد. اگر مسئولیت مالی خدمات بین نهادهای دولتی جابجا شود، سقف هزینه نهاد جدید افزایش و سقف نهاد قبلی کاهش می‌یابد. اگر خدمات به نهادهای خصوصی منتقل شود یا منابع مالی به عوارض کاربری تغییر کند، سقف هزینه دولت کاهش می‌یابد. در شرایط اضطراری، که توسط نهادهای قانون‌گذار محلی یا فرماندار اعلام می‌شود، دولت‌ها می‌توانند به طور موقت از سقف هزینه خود فراتر روند، اما باید این افزایش را با کاهش سقف در سه سال بعدی جبران کنند. هزینه‌های اضطراری که با رأی دو سوم هیئت قانون‌گذار تصویب شده‌اند، مشمول محدودیت‌های معمول نمی‌شوند، به ویژه در موارد بلایای شدید یا تهدیدات.

این قانون نحوه تعیین یا تغییر سقف هزینه‌های یک نهاد دولتی در کالیفرنیا را تنظیم می‌کند. رأی‌دهندگان آن نهاد می‌توانند تصمیم بگیرند که این سقف را تعیین یا تنظیم کنند، اما باید از رویه‌های رأی‌گیری قانونی پیروی کنند. هر تغییری که ایجاد می‌کنند تنها می‌تواند تا چهار سال پس از آخرین رأی دوام داشته باشد.

این قانون به نهادهای دولتی اجازه می‌دهد تا انواع مختلفی از صندوق‌های مالی، مانند صندوق‌های اضطراری یا بازنشستگی، را هر طور که صلاح بدانند ایجاد کنند. اگر این صندوق‌ها از طریق درآمدهای مالیاتی تأمین مالی شوند، به عنوان محدودیت‌های هزینه‌ای برای آن سال محسوب می‌شوند. با این حال، برداشت پول از این صندوق‌ها، خرج کردن پول برداشت شده، یا جابجایی پول بین صندوق‌ها به عنوان محدودیت‌های هزینه‌ای محسوب نمی‌شود.

این بخش بیان می‌کند که اگر قوه مقننه کالیفرنیا یا یک سازمان دولتی از دولت‌های محلی بخواهد برنامه جدیدی را آغاز کنند یا بیش از حد معمول کار انجام دهند، باید هزینه‌ها را پوشش دهند. با این حال، استثنائاتی وجود دارد که دولت مجبور به پرداخت نیست. این استثنائات شامل مواردی است که نهاد محلی درخواست دستور را کرده باشد، یا اگر مربوط به قانون جرم جدیدی باشد، یا اگر قبل از سال 1975 آغاز شده باشد.

برای هزینه‌های جاری مربوط به دستوراتی که قبل از سال بودجه به رسمیت شناخته شده‌اند، دولت باید یا به طور کامل پرداخت کند یا اجرای دستور را به حالت تعلیق درآورد. هزینه‌های قبل از سال مالی 2004-05 می‌تواند طی چندین سال مدیریت شود. دولت‌های محلی نمی‌توانند از درآمدهای مالیات بر املاک برای تأمین مالی این برنامه‌های اجباری دولتی استفاده کنند. الزامات خاصی که شامل حقوق یا مزایای کارمندان می‌شود، از این قاعده پرداخت معاف هستند.

اگر دولت بار مالی یک برنامه را به نهادهای محلی منتقل کند، این یک برنامه اجباری محسوب می‌شود.

این بخش از قانون، قوانین مربوط به چگونگی محدود شدن تخصیص بودجه دولتی در کالیفرنیا را توضیح می‌دهد. «اعتبارات مشمول محدودیت» به آنچه دولت ایالتی یا محلی مجاز است از مالیات‌های جمع‌آوری شده هزینه کند، اشاره دارد، به استثنای بازپرداخت‌های خاص و پرداخت‌های مزایا. نهادهای دولت محلی همچنین شامل برخی از وجوه دولتی می‌شوند، به جز مواردی که در یک بخش خاص توضیح داده شده‌اند. «عواید مالیات‌ها» به معنای تمام درآمدهای مالیاتی، هزینه‌های اضافی و درآمدهای سرمایه‌گذاری است، مگر اینکه از هزینه‌های خدمات فراتر رود، و شامل وجوه دولتی برای دولت‌های محلی منهای استثنائات می‌شود.

«دولت محلی» شامل شهرها، شهرستان‌ها، مناطق آموزش و پرورش و سایر تقسیمات می‌شود. «تغییر در هزینه زندگی» عموماً به چگونگی افزایش درآمد شخصی مربوط می‌شود که بر محدودیت‌های بودجه تأثیر می‌گذارد. تغییرات جمعیت بر محاسبات بودجه تأثیر می‌گذارد و تغییرات حضور و غیاب در مدارس را در نظر می‌گیرد. خدمات بدهی هزینه‌های مربوط به بدهی‌های قدیمی‌تر و مورد تأیید رأی‌دهندگان را پوشش می‌دهد. هر نهاد دولتی یک «حد اعتبارات» مشخص دارد که هزینه‌های سالانه مجاز آن را کنترل می‌کند.

این قانون نحوه تعدیل سالانه این محدودیت‌های مالی را بر اساس تغییرات جمعیت و هزینه زندگی ارائه می‌دهد و استثنائاتی مانند بدهی و وجوه مجوز سرمایه‌گذاری را مشخص می‌کند.

این بخش انواع خاصی از هزینه‌های دولتی را مشخص می‌کند که تحت عنوان «اعتبارات مشمول محدودیت» محاسبه نمی‌شوند. این موارد شامل هزینه‌های مربوط به پرداخت بدهی، هزینه‌هایی که بدون اختیار توسط دادگاه‌ها یا دولت فدرال الزامی شده‌اند، و موارد خاص مربوط به مناطق ویژه می‌شود. علاوه بر این، بودجه‌ای که از مالیات‌های بالاتر بر سوخت یا عوارض وزن وسایل نقلیه تجاری و همچنین پروژه‌های سرمایه‌ای حاصل می‌شود نیز از این محدودیت مستثنی است.

این قانون از اولین روز سال مالی پس از تصویب آن به اجرا در خواهد آمد.

اگر دادگاه تصمیم نهایی بگیرد که دسته‌بندی‌های بودجه‌ای مشمول سقف هزینه‌ها را تغییر دهد، سقف هزینه‌ها باید بر اساس آن تصمیم تنظیم شود.

همچنین، اگر بخشی از این قانون نامعتبر یا خلاف قانون اساسی تشخیص داده شود، بقیه آن همچنان معتبر خواهد ماند.

این بخش اساساً بیان می‌کند که پولی که از صندوق عوارض اضافی محصولات سیگار و تنباکو جمع‌آوری می‌شود، در محدودیت‌های بودجه‌ای برای نهادهای دولتی محاسبه نمی‌شود. همچنین، نیازی به تعدیل این محدودیت‌های بودجه‌ای نخواهد بود، فقط به این دلیل که پول به این صندوق خاص واریز یا از آن برداشت می‌شود.

این بخش از قانون بیان می‌کند که پول حاصل از صندوق امانی اولویت کودکان و خانواده‌های کالیفرنیا هنگام محاسبه سقف هزینه‌های یک نهاد دولتی به حساب نمی‌آید. علاوه بر این، هیچ تغییری در سقف هزینه‌های یک نهاد دولتی به دلیل جابجایی پول به این صندوق یا از آن لازم نیست. همچنین، مالیات اضافی ناشی از قانون اولویت کودکان و خانواده‌های کالیفرنیا مصوب ۱۹۹۸، برای برخی قوانین بودجه‌بندی، به عنوان درآمد صندوق عمومی در نظر گرفته نمی‌شود.

این بخش بیان می‌کند که پولی که از صندوق قانون مالیات بر دخانیات مراقبت‌های بهداشتی، تحقیقات و پیشگیری کالیفرنیا مصوب 2016 می‌آید، در محدودیت‌های هزینه‌ای تعیین شده برای نهادهای دولتی محاسبه نمی‌شود. این بدان معناست که هیچ درآمدی از این صندوق نیازی به تعدیل در محدودیت‌های هزینه‌ای این نهادها نخواهد داشت.

این قانون مشخص می‌کند که بودجه‌های دولتی توسط درآمدهای حاصل از حساب نگهداری و بازسازی جاده‌ها یا سایر صندوق‌های ایجاد شده توسط قانون تعمیر و پاسخگویی جاده‌ها مصوب ۲۰۱۷ محدود نمی‌شوند. به زبان ساده، پول مربوط به تعمیرات جاده‌ها در سقف بودجه محاسبه نمی‌شود و محدودیت‌های بودجه به دلیل این وجوه خاص نیازی به تعدیل ندارند.