هیئت بازنشستگی صلاحیت افسران، کارمندان و افراد تحت تکفل آنها را برای مشارکت در سیستم تعیین خواهد کرد و تنها مرجع و قاضی تحت آییننامههایی خواهد بود که ممکن است توسط هیئت تصویب شود، در مورد شرایطی که تحت آن افراد میتوانند پذیرفته شوند و به دریافت هر نوع مزایایی تحت سیستم بازنشستگی ادامه دهند، و ممکن است کمکهزینههای خدمت و ازکارافتادگی را اصلاح کند. تصمیم هیئت بازنشستگی قطعی و نهایی خواهد بود و جز در موارد تقلب یا سوءاستفاده از اختیارات، قابل تغییر یا ابطال نخواهد بود.
نظام بازنشستگیهیئت بازنشستگی
Section § 12361
این قانون هیئت مدیره را ملزم میکند که یک هیئت بازنشستگی با حداکثر پنج عضو برای مدیریت سیستم بازنشستگی تشکیل دهد. حداقل دو نفر از اعضا باید نمایندگان منتخب کارکنان باشند. هیئت مدیره همچنین تصمیم میگیرد که این هیئت بازنشستگی چه اختیارات و وظایفی داشته باشد و مدت زمان خدمت اعضا چقدر باشد.
هیئت بازنشستگی پنج عضو نمایندگان کارکنان
Section § 12362
اعضای هیئت بازنشستگی کار خود را به صورت داوطلبانه انجام می دهند و هیچ پرداختی بابت خدماتشان دریافت نمی کنند.
هیئت بازنشستگی اعضا خدمات داوطلبانه
Section § 12363
این بخش به هیئت بازنشستگی اختیار میدهد تا تصمیم بگیرد چه کسانی میتوانند در سیستم بازنشستگی شرکت کنند و چه مزایایی دریافت کنند. هیئت قوانین مربوط به واجد شرایط بودن را تعیین میکند و میتواند کمکهزینههای خدمت و ازکارافتادگی را تنظیم کند. تصمیمات آنها نهایی است و فقط در موارد تقلب یا سوءاستفاده از اختیارات قابل تغییر است.
هیئت بازنشستگی، تعیین صلاحیت، معیارهای مشارکت، واجد شرایط بودن مزایا، کمکهزینه خدمت، کمکهزینه ازکارافتادگی، تصمیم نهایی، استثنای تقلب، سوءاستفاده از اختیارات، مرجع قطعی، افسران و کارمندان، مشارکت افراد تحت تکفل، اصلاح کمکهزینه، قوانین سیستم بازنشستگی
Section § 12364
این قانون بیان میکند که اگر یک منطقه صندوق بازنشستگی مخصوص به خود را داشته باشد، هیئت بازنشستگی تنها مسئول مدیریت آن است. این شامل اداره، سرمایهگذاری و توزیع پول میشود. این صندوق یک امانت است، به این معنی که فقط برای پرداخت مزایا به اعضای سیستم بازنشستگی، بازماندگان و ذینفعان آنها در نظر گرفته شده است. سرمایهگذاریها باید با دقت و هوشمندی انجام شود، همانطور که یک فرد آگاه و محتاط در شرایط مشابه عمل میکند.
صندوق بازنشستگی هیئت بازنشستگی کنترل انحصاری
Section § 12365.6
این بخش به هیئت بازنشستگی اجازه میدهد تا داراییهای صندوق بازنشستگی را در اسناد رهنی و رهنها سرمایهگذاری کند. با این حال، این نوع سرمایهگذاریها نباید از 25 درصد کل داراییهای سیستم بازنشستگی تجاوز کند.
سرمایهگذاریهای هیئت بازنشستگی اسناد رهنی رهنها
Section § 12365.7
این قانون به هیئت بازنشستگی یا خزانهدار منطقه اجازه میدهد تا با تأیید، با وام دادن موقت اوراق بهادار به کارگزاران یا بانکها، درآمد اضافی کسب کند. این کار از طریق یک قرارداد وام اوراق بهادار انجام میشود، که قراردادی است که به مالک اجازه میدهد اوراق بهادار (مانند سهام) را وام دهد در حالی که همچنان هرگونه سودی که آن اوراق بهادار تولید میکنند (مانند سود سهام) را جمعآوری کند، اما مالک حق رأی دادن با آن اوراق بهادار را در طول مدت وام سلب میکند.
این قرارداد نمیتواند بیش از یک سال طول بکشد، و وامگیرنده باید وثیقه – تضمین یا پول پشتیبان – ارائه دهد که حداقل 102% ارزش اوراق بهادار وامگرفته شده باشد. هر دو طرف باید به دقت معامله را پیگیری کرده و در صورت لزوم وثیقه را روزانه تنظیم کنند.
در نهایت، آنها باید سوابق دقیق نگهداری کنند، رویههای نظارتی ایجاد کنند و نتایج این وامهای اوراق بهادار را به طور جداگانه گزارش دهند.
(a)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(a) علیرغم هرگونه حکم دیگری در این فصل، هیئت بازنشستگی، یا خزانهدار منطقه با تأیید هیئت بازنشستگی، میتواند قراردادهای وام اوراق بهادار را با کارگزاران-معاملهگران و با بانکهای کالیفرنیا یا ملی به منظور تکمیل محتاطانه درآمدی که معمولاً از سرمایهگذاریها حاصل میشود، منعقد کند.
(b)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(b) «قرارداد وام اوراق بهادار» به معنای یک قرارداد کتبی است که به موجب آن یک مالک قانونی، وامدهنده، موافقت میکند اوراق بهادار قابل معامله شرکتی یا دولتی خاصی را برای مدتی که از یک سال تجاوز نکند، وام دهد. وامدهنده حق جمعآوری کلیه سود سهام، بهره، حقالامتیاز، حقوق و هرگونه توزیع دیگری را که در غیر این صورت مستحق آن بود، از وامگیرنده حفظ میکند. وامدهنده حق رأی دادن با اوراق بهادار را در طول مدت وام سلب میکند. وامدهنده میتواند قرارداد را با اخطار حداکثر پنج روز کاری طبق توافق فسخ کند، و وامگیرنده میتواند قرارداد را با اخطار حداقل دو روز کاری طبق توافق فسخ کند. وامگیرنده باید وثیقه را به وامدهنده به صورت وجه نقد یا اوراق قرضه یا سایر اسناد و تعهدات بهرهدار ایالات متحده یا نهادهای فدرال واجد شرایط برای سرمایهگذاری توسط صندوق بازنشستگی وامدهنده ارائه دهد.
وثیقه باید به مبلغی معادل حداقل 102 درصد ارزش بازار اوراق بهادار وامداده شده طبق توافق باشد. وامدهنده باید ارزش بازار اوراق بهادار وامداده شده را روزانه نظارت کند. قرارداد وام باید پرداخت وثیقه اضافی را به صورت روزانه، یا در زمانی که ارزش اوراق بهادار وامداده شده افزایش مییابد، تا نسبتهای توافق شده پیشبینی کند. در هیچ صورتی مبلغ وثیقه نباید کمتر از ارزش بازار اوراق بهادار وامداده شده باشد.
(c)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(c) «اوراق بهادار قابل معامله» به معنای اوراق بهاداری است که آزادانه در بورسها یا بازارهای شناخته شده معامله میشوند.
(d)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(d) هیئت بازنشستگی یا خزانهدار منطقه که قراردادهای وام اوراق بهادار منعقد میکند، باید تمام موارد زیر را انجام دهد:
(1)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(d)(1) سوابق دقیق کلیه وامهای اوراق بهادار را نگهداری کند.
(2)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(d)(2) کنترلها و گزارشهایی را برای نظارت بر انجام معاملات توسعه دهد.
(3)CA خدمات عمومی Code § 12365.7(d)(3) نتایج خالص معاملات وام اوراق بهادار را جدا از نتایج سایر فعالیتهای سرمایهگذاری منتشر کند.
قراردادهای وام اوراق بهادار هیئت بازنشستگی خزانهدار منطقه
Section § 12365.8
این قانون به سیستم بازنشستگی اجازه میدهد تا طبق آنچه در بخشهای خاصی از قانون مالی و یک قانون دیگر مجاز شده است، سرمایهگذاری کند. این حکم بر هر قانون دیگری در این ماده که مربوط به سرمایهگذاریها است، ارجحیت دارد.
با وجود هر حکم دیگری از این ماده، سیستم بازنشستگی میتواند در هر و تمام سرمایهگذاریهای مجاز شده توسط بخش 1372 از قانون مالی و بخش 12871 از این قانون، سرمایهگذاری کند.
سرمایهگذاریهای سیستم بازنشستگی، مجوز سرمایهگذاری، بخش 1372، سرمایهگذاریهای قانون مالی، بخش 12871، قوانین سرمایهگذاری، انعطافپذیری سرمایهگذاری، سرمایهگذاریهای مجاز، احکام ارجح، مدیریت صندوق بازنشستگی، مجوزهای سرمایهگذاری
Section § 12366
این قانون به هیئت بازنشستگی اجازه میدهد تا مدیران سرمایهگذاری حرفهای را برای کمک به مدیریت برنامه سرمایهگذاری خود استخدام کند، حتی اگر بخش ۱۲۳۶۴ مقررات دیگری داشته باشد که خلاف این را ایجاب کند.
هیئت بازنشستگی، مدیران سرمایهگذاری واجد شرایط، برنامه سرمایهگذاری، استخدام متخصصان، عقد قرارداد با مدیران سرمایهگذاری، معافیت بخش ۱۲۳۶۴، مدیریت مالی، سرمایهگذاریهای بازنشستگی، اختیارات هیئت بازنشستگی، مدیریت سرمایهگذاری
Section § 12367
هیئت بازنشستگی میتواند یک شرکت امانی یا بانک را برای مدیریت اوراق بهادار سرمایهگذاری خود استخدام کند. این موسسات میتوانند کارهایی مانند جمعآوری درآمد حاصل از اوراق بهادار و واریز آن به حسابهای سیستم بازنشستگی را انجام دهند. بانک یا شرکت بر اساس توافقنامه پرداخت میشود و از بودجه سیستم بازنشستگی استفاده میکند. آنها همچنین میتوانند اوراق بهادار را به نام خود یا به نام سیستم بازنشستگی ثبت کنند. با این حال، هیئت همچنان حرف آخر را در مورد نحوه مدیریت این اوراق بهادار میزند و تمام اقدامات باید با دستورالعملهای هیئت مطابقت داشته باشد.
هیئت بازنشستگی میتواند به یک شرکت امانی یا یک دپارتمان امانی از هر بانک دولتی یا ملی که مجاز به انجام کسبوکار شرکت امانی در این ایالت است، یا بانک فدرال رزرو سانفرانسیسکو یا هر شعبه آن در این ایالت، اجازه دهد تا به عنوان نگهدارنده (امین) هرگونه اوراق بهاداری که توسط هیئت بازنشستگی سرمایهگذاری شده است، عمل کند. هر چنین بانک یا شرکت امانی ممکن است مجاز باشد تا درآمد حاصل از این اوراق بهادار یا عواید حاصل از فروش آنها را برای هیئت بازنشستگی جمعآوری کرده و درآمد یا وجوه مذکور را به حساب سیستم بازنشستگی واریز نماید. حقالزحمه چنین بانک یا شرکت امانی برای خدمات نگهداری (امانی) مذکور با توافق تعیین شده و به همان شیوه و از همان وجوهی پرداخت خواهد شد که سایر هزینههای اداری سیستم بازنشستگی پرداخت میشوند. اوراق بهادار صندوق بازنشستگی که توسط بانک یا شرکت امانی نگهدارنده نگهداری میشوند، ممکن است به نام نماینده (نامزد) نگهدارنده یا سیستم بازنشستگی ثبت شوند. بانک یا شرکت امانی نگهدارنده باید اوراق بهادار را به نحوی که هیئت بازنشستگی اجازه دهد، تصرف (مدیریت) کند. تمامی این اوراق بهادار در هر زمان تحت دستور هیئت بازنشستگی هستند.
هیئت بازنشستگی شرکت امانی امین اوراق بهادار
Section § 12368
این قانون بیان میکند که اگر یک ناحیه با کارکنان خود توافقی برای به تعویق انداختن بخشی از حقوقشان داشته باشد، آن ناحیه میتواند وجوه به تعویق افتاده را سرمایهگذاری کند. انواع سرمایهگذاریهای مجاز، همانهایی هستند که در بخش مشخصی از قانون دولتی ذکر شدهاند.
جبران خدمات معوق گزینههای سرمایهگذاری توافقنامه کارکنان
