يشرح هذا القسم أن شركة قروض صناعية يمكنها تقديم وتحصيل رسوم لأنواع معينة من التأمين، مثل تأمين الحياة الائتماني، وتأمين العجز الائتماني، وتأمين فقدان الدخل الائتماني. تغطي هذه الأنواع من التأمين المدفوعات المستحقة على القرض إذا توفي المقترض، أو أصبح معاقاً، أو فقد وظيفته قسراً، على التوالي. ومع ذلك، لا يمكن أن تتجاوز تكلفة تأمين الحياة الائتماني للمقترض 0.50 دولار سنوياً لكل 100 دولار من القرض، أو مبلغاً أقل إذا نص القانون على ذلك. يجب أن يوافق مفوض التأمين على عرض التأمين وألا يتجاوز المبلغ الإجمالي للقرض.

ينص هذا القسم من القانون في كاليفورنيا على أنه إذا كان لديك تأمين على الحياة الائتماني أو تأمين ضد العجز مرتبط بقرض، وتوفيت أو أصبحت عاجزًا أثناء سريان القرض، فيجب أن يغطي التأمين المبلغ المستحق على القرض. وهذا يعني سداد أي رصيد مستحق اعتبارًا من تاريخ وفاتك أو أي مبالغ تستحق خلال فترة عجزك. تبدأ التغطية بمجرد الموافقة على القرض. بالإضافة إلى ذلك، لا يمكن لشركات القروض أن تجعل الحصول على هذا التأمين شرطًا للحصول على القرض، مما يضمن عدم إلزام المقترضين بأخذه لتأمين القرض.

إذا عُرض عليك تأمين العجز الائتماني عند حصولك على قرض، فلن يغطيك إلا إذا كنت معاقًا لمدة 14 يومًا على الأقل. يمكن أن يقدم تعويضًا بعد 14 يومًا وقد يتضمن خيارًا لتغطية بأثر رجعي، والتي تعود إلى تاريخ سابق بمجرد تجاوزك علامة الـ 14 يومًا. إذا كان هذا الخيار الرجعي متاحًا، يجب على شركة التأمين أيضًا أن تقدم نسخة غير رجعية، وأن توضح بوضوح تكاليف الخيارين.

سواء اخترت الخيار الرجعي أو غير الرجعي، سيدفع لك التأمين بناءً على المدة التي تكون فيها معاقًا خلال الشهر، مع الأخذ في الاعتبار أي فترات انتظار أو إقصاء محددة في الوثيقة. لهذه الحسابات، يعتبر الشهر 30 يومًا متتاليًا.

التأمين من شركة قروض صناعية يمكن دفعه شهريًا أو سنويًا، ولكن إذا اخترت الدفع الشهري، فيجب أن يرتبط مباشرة بالمبلغ السنوي. لن تتمكن من الحصول على التأمين لمدة أقصر من مدة قرضك، ولن يُقدم لمدة أطول من مدة قرضك.

إذا كان قرضك مفتوحًا، فلا يمكن أن تتجاوز دفعة التأمين الشهرية دفعة قرضك الشهرية المعتادة، المحسوبة وفقًا لقواعد محددة.

يحدد هذا القانون شروط تأمين فقدان الدخل الائتماني المرتبط بالقروض. إذا فقدت وظيفتك، يدفع التأمين قرضك بعد أن تكون عاطلاً عن العمل لأكثر من 45 يومًا. يجب مشاركة المعلومات حول شروط الوثيقة وتغطيتها ومزاياها واستثناءاتها بوضوح. عند شراء هذا التأمين، لست مطالبًا بالحصول عليه للحصول على قرض، ويمكنك إلغاؤه في غضون 15 يومًا لاسترداد كامل المبلغ.

يجب أن يغطي التأمين ما لا يقل عن أربع دفعات قرض خلال فترة البطالة، ويمكنك شراؤه بمفرده أو مع تأمينات أخرى. لا يمكن رفض الاستحقاقات إذا كنت غير مؤهل للحصول على تعويض بطالة حكومي لأن صاحب عملك لم يساهم في صندوق الدولة. إذا كانت هناك تغطية بأثر رجعي، يتم تقسيم الدفعات تناسبيًا لأجزاء من شهر البطالة. ستطابق الدفعة النهائية أي دفعات قرض متبقية، ولا يمكن أن يقل الحد الأدنى للتأمين عن دفعة قرض واحدة ما لم يكن لديك مصادر دخل أخرى.

يسمح هذا القانون لشركات القروض الصناعية بتحميل تكلفة تأمين سند الملكية على المقترضين إذا كان القرض مضمونًا بعقار ويستوفي شروطًا معينة. تشمل هذه الشروط أن تكون قيمة القرض 1,000 دولار على الأقل، وأن يكون مضمونًا بسند ائتمان أو رهن عقاري، وأن تكون هناك وثيقة تأمين ملكية معدة لحماية المقرض أو كل من المقرض والمقترض. لا يمكن أن تتجاوز تغطية التأمين مبلغ القرض أو القيمة السوقية للعقار بعد خصم الديون الأخرى. يجب شراء التأمين بأسعار قياسية من شركة مرخصة في كاليفورنيا. بالإضافة إلى ذلك، بالنسبة لتجديدات القروض أو تمديداتها، يجب أن تكون أي أموال إضافية تُمنح 1,000 دولار على الأقل.

تُعد تكاليف هذا التأمين منفصلة عن الرسوم القصوى الأخرى المسموح بها بموجب هذا القسم.